Keuntungan Saham Teknologi

Saham teknologi mengalami kenaikan, dengan Nvidia naik 4,16%, Broadcom naik 9,43%, dan AMD naik 3,58%. Kenaikan signifikan lainnya termasuk Arm sebesar 7,40%, GameStop Corp sebesar 5,26%, Taiwan Semiconductor sebesar 4,76%, dan Super Micro Computer sebesar 4,56%. Hasil obligasi AS menurun menjelang lelang catatan 10 tahun. Hasil obligasi 2 tahun turun menjadi 3,527%, 5 tahun menjadi 3,581%, 10 tahun menjadi 4,047%, dan 30 tahun menjadi 4,698%. Dalam komoditas, minyak mentah naik sebesar $1,23 menjadi $63,86, emas meningkat sebesar $23,90 menjadi $3.647,56, dan Bitcoin naik sebesar $2.388, mencapai $113.919. Rally kuat pada saham teknologi, terutama dalam semikonduktor seperti Nvidia dan Broadcom, menunjukkan bahwa kita harus mempertahankan eksposur positif terhadap NASDAQ 100. Membeli opsi panggilan jangka pendek di ETF berbasis teknologi dapat menangkap momentum kenaikan ini. Mengingat perkiraan kuat dari Oracle, kekuatan khusus sektor ini tampaknya akan terus berlanjut dalam beberapa minggu ke depan. Namun, perbedaan antara NASDAQ yang naik dan Dow Jones Industrial Average yang turun menandakan pasar yang menyempit. Pemisahan ini, di mana teknologi berkinerja lebih baik daripada industri lain, telah menjadi tema berulang sejak ledakan AI 2023-2024, sering kali mendahului volatilitas pasar yang lebih luas. Kita harus mempertimbangkan untuk membeli opsi put pada ETF industri atau kecil untuk melindungi terhadap kelemahan di luar sektor teknologi.

Peluang untuk Perdagangan Volatilitas

Pemisahan pasar ini menciptakan peluang untuk perdagangan volatilitas, karena VIX telah naik dan baru-baru ini menyentuh 19. Perdagangan pasangan, dengan posisi long pada futures NASDAQ dan short pada futures Dow, dapat secara efektif memanfaatkan perbedaan ini. Strategi ini menguntungkan dari kinerja relatif teknologi yang lebih baik dibandingkan dengan saham-saham lama yang lebih luas. Penurunan hasil obligasi AS, meski dengan kenaikan harga minyak mentah, menunjukkan kekhawatiran yang meningkat tentang pertumbuhan ekonomi. Komentar terbaru dari Fed menunjukkan kemungkinan jeda, dan laporan CPI Agustus minggu lalu menunjukkan inflasi inti tetap tinggi pada 3,8%. Kita dapat menggunakan opsi pada ETF Treasury dengan durasi panjang untuk bertaruh bahwa hasil obligasi akan turun lebih lanjut jika pasar terus memperkirakan perlambatan ekonomi. Lonjakan harga emas di atas $3.600 per ons, bersamaan dengan harga Bitcoin yang meningkat, menunjukkan bahwa para trader aktif mencari perlindungan inflasi dan alternatif penyimpanan nilai. Permintaan ini kemungkinan akan terus berlanjut selama inflasi tetap menjadi perhatian. Kita dapat menggunakan opsi panggilan pada ETF emas dan minyak untuk mendapatkan keuntungan dari tren jelas dalam komoditas. Di Eropa, kinerja campuran dengan DAX Jerman yang jatuh sementara Ibex Spanyol naik menunjukkan pandangan yang terfragmentasi. Akan bijaksana untuk menghindari taruhan indeks Eropa yang luas. Sebagai gantinya, kita dapat menggunakan derivatif untuk mengisolasi tren spesifik negara, seperti melakukan short pada DAX yang berat pada ekspor sementara tetap netral pada pasar Eropa selatan.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.