Indeks Dow Jones Industrial Average (DJIA) mengalami penurunan pada hari Selasa, kehilangan hampir 300 poin dari penutupan sebelumnya. Penurunan ini terjadi di tengah kekhawatiran bahwa antusiasme teknologi AI mungkin telah menyebabkan pasar saham yang terlalu terfokus dengan kekuatan pendapatan yang dipertanyakan. Indeks turun ke level intraday terendah dalam lebih dari seminggu, mencapai 46.840 sebelum stabil di sekitar 47.000. Lebih dari 300 saham di S&P 500 ditutup di wilayah negatif, meskipun ada sedikit kenaikan pada hari Senin, akibat reli teknologi yang didukung oleh beberapa saham teratas. Poin-poin penting dari Goldman Sachs dan Morgan Stanley telah memperingatkan adanya kemungkinan penarikan pasar secara luas sebesar 10-20% dalam satu hingga dua tahun ke depan. Dow sekarang sedikit lebih dari 2% di bawah puncak terbarunya di 48.000.

Saham Palantir Menghadapi Tantangan

Saham Palantir jatuh lebih dari 7% pada hari Selasa, meskipun melebihi perkiraan laba Wall Street. Perusahaan ini menghadapi tantangan dalam memberikan peningkatan pendapatan yang signifikan di segmen AI-nya. Angka Perubahan Pekerjaan ADP untuk Oktober diharapkan keluar pada hari Rabu, meskipun sering kali tidak sesuai dengan data resmi AS. DJIA adalah indeks yang berbobot harga yang terdiri dari 30 saham AS yang paling banyak diperdagangkan. Faktor-faktor ekonomi seperti laba perusahaan, data makroekonomi, suku bunga, dan inflasi mempengaruhi kinerjanya. Teori Dow menyarankan metode untuk identifikasi tren dengan membandingkan arah DJIA dan Dow Jones Transportation Average. Perdagangan DJIA dapat dilakukan melalui ETF, kontrak berjangka, opsi, dan reksadana, menawarkan berbagai metode untuk mendapatkan eksposur terhadap indeks. Berbagai strategi ada untuk terlibat dengan pergerakannya, termasuk ETF SPDR Dow Jones Industrial Average, kontrak berjangka, dan reksadana. Kita sedang melihat pergeseran yang mengkhawatirkan di pasar ketika Dow Jones telah mundur lebih dari 2% dari titik tertinggi rekor dekat 48.000 hanya minggu lalu. Penjualan baru-baru ini pada saham terkait AI menyoroti kurangnya lebar pasar yang signifikan, di mana reli didukung hanya oleh beberapa nama kunci. Kepemimpinan yang sempit ini adalah tanda peringatan klasik bahwa pasar yang lebih luas mungkin lebih lemah daripada yang terlihat.

Kekhawatiran untuk Pasar Lebih Luas

Melihat kembali, Dow Jones Transportation Average gagal mengonfirmasi puncak baru Industrial minggu lalu, merupakan divergensi bearish menurut Teori Dow. Kita telah melihat Indeks Volatilitas CBOE (VIX) melonjak ke 17.5 dalam beberapa hari terakhir, naik dari tingkat rendah yang ada di belasan yang dipegang hingga Oktober 2025, yang menunjukkan meningkatnya ketakutan. Ini menunjukkan bahwa para trader mulai memperhitungkan pergerakan harga yang lebih signifikan dalam waktu dekat. Mengingat peringatan dari CEO bank besar tentang kemungkinan koreksi 10-20%, kita percaya penting untuk mempertimbangkan strategi perlindungan. Membeli opsi put pada ETF indeks seperti SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA) dapat memberikan perlindungan terhadap penurunan yang signifikan. Langkah ini memungkinkan perlindungan terhadap kerugian sementara membatasi kerugian maksimal pada premi yang dibayarkan.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.