Futures Dow Jones naik 0,32% menjadi 44.850 selama jam Eropa menjelang pembukaan pasar AS. Futures S&P 500 meningkat 0,28% menjadi 6.360, sementara Futures Nasdaq 100 meningkat 0,13% menjadi sekitar 23.250. Pasar mendapatkan momentum setelah diumumkannya kesepakatan perdagangan antara AS dan Jepang, yang memberlakukan tarif 15% pada ekspor Jepang ke AS, dengan Jepang berkomitmen untuk melakukan investasi sebesar $550 miliar di AS. Selain itu, pengamat pasar memperhatikan laporan pendapatan penting dari perusahaan teknologi besar seperti Tesla dan Alphabet.

Performa Dow Jones dan S&P

Dow Jones naik 0,4% dan S&P 500 naik 0,06%, sementara Nasdaq Composite turun 0,39% akibat penurunan saham semikonduktor. Nvidia turun 2,4%, dan Broadcom turun 3,3% di tengah laporan tentang penghentian kerjasama antara SoftBank dan OpenAI. Sentimen investor tertekan karena hasil yang mengecewakan dari beberapa perusahaan. Lockheed Martin turun 10,8%, Philip Morris turun 8,2%, dan General Motors turun 8% karena kekhawatiran tarif yang berdampak pada proyeksi keuntungan. Indeks Dow Jones Industrial Average terdiri dari 30 saham AS yang paling diperdagangkan dan ditimbang berdasarkan harga. Faktor yang mempengaruhinya termasuk pendapatan perusahaan, data makroekonomi, dan suku bunga yang ditetapkan oleh Federal Reserve. Kami mengamati perbedaan yang jelas antara sektor industri dan teknologi, menunjukkan bahwa strategi perdagangan berpasangan dapat efektif. Mengingat kekuatan relatif Dow, kami melihat potensi dalam strategi bullish pada komponennya sambil melindungi dengan posisi bearish pada indeks yang berat di teknologi. Dengan Indeks Volatilitas CBOE (VIX) yang baru-baru ini diperdagangkan di bawah rata-rata jangka panjangnya sekitar 14, harga opsi mungkin memberikan titik masuk yang menguntungkan untuk posisi tersebut.

Dampak Kesepakatan Perdagangan

Kesepakatan perdagangan baru ini seharusnya memberikan angin segar bagi nama-nama industri dan manufaktur yang sangat terwakili dalam rata-rata berbasis harga. Kami memposisikan diri untuk peningkatan arus modal masuk ke AS, merujuk pada preseden sejarah di mana investasi asing besar serupa meningkatkan sektor infrastruktur domestik. Dinamika ini semakin mendukung preferensi untuk sektor industri dibandingkan dengan teknologi dalam jangka pendek. Kami bersiap untuk volatilitas signifikan menjelang laporan pendapatan dari perusahaan teknologi besar seperti yang disebutkan. Secara historis, produsen kendaraan listrik terkemuka telah mengalami fluktuasi harga rata-rata pasca-laporan pendapatan lebih dari 9%, menciptakan peluang bagi strategi seperti straddle atau strangle yang mendapatkan keuntungan dari pergerakan besar ke arah mana pun. Opsi perlindungan pada indeks seperti QQQ juga bisa menjadi lindung nilai yang bijaksana terhadap kejutan negatif dari nama-nama besar ini. Kelemahan yang jelas dalam saham semikonduktor memberikan sinyal bearish untuk sub-sektor tertentu. VanEck Semiconductor ETF (SOXX) telah berkinerja buruk dibandingkan pasar yang lebih luas, baru-baru ini turun lebih dari 5% dalam sebulan terakhir, mencerminkan kekhawatiran terkait permintaan AI yang jenuh dan laporan penghentian kerjasama. Kami percaya tren ini mungkin berlanjut, menjadikan penyebaran put bearish pada nama-nama kunci dalam ruang ini sebagai proposisi yang menarik. Hasil buruk dari perusahaan dirgantara dan otomotif menyoroti risiko di luar sektor teknologi, menunjukkan bahwa pendekatan selektif diperlukan. Data terkini dari FactSet menunjukkan bahwa meskipun total pendapatan S&P 500 diproyeksikan tumbuh, jumlah perusahaan yang mengeluarkan pengumuman pra-negatif meningkat sebesar 4% dibandingkan dengan rata-rata lima tahun terakhir. Ini menunjukkan bahwa trader harus berhati-hati dengan taruhan pasar yang luas dan fokus pada kelemahan spesifik sektor. Buat akun VT Markets Anda secara langsung dan mulai trading sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.