Pada bulan Oktober, ekspektasi inflasi konsumen satu tahun di Amerika Serikat sejalan dengan perkiraan, yaitu sebesar 4,6%. Data ini menunjukkan prospek inflasi yang stabil dalam jangka pendek. Indeks Dow Jones Industrial Average mencapai rekor tertinggi karena data inflasi yang lebih lunak di AS. Secara bersamaan, harga emas mengalami rebound seiring dengan data Indeks Harga Konsumen yang lebih lembut yang memperkuat prediksi pemotongan suku bunga oleh Federal Reserve.

Pasar Mata Uang Stabil

Pasangan mata uang dolar Australia dan dolar AS tetap stabil di tengah data ekonomi AS yang beragam, mencerminkan kehati-hatian trader. Selain itu, harga perak tetap di bawah $49, didukung oleh prospek pemotongan suku bunga oleh Federal Reserve. EUR/GBP mengalami kenaikan ke level tertinggi dalam empat minggu, mencerminkan prediksi pelonggaran pada Bank of England, yang mengimbangi data UK yang kuat. Sementara itu, EUR/USD stabil di atas 1.1600, dan GBP/USD melemah di bawah 1.3300. Bitcoin, Ethereum, dan XRP semakin populer dengan permintaan ritel yang stabil. JPMorgan berencana untuk memperkenalkan pinjaman yang didukung Bitcoin dan Ethereum untuk klien institusi pada akhir tahun.

Kehati-hatian Investor Ditekankan

Investor harus menyadari bahwa transaksi pasar membawa risiko yang melekat, seperti yang dijelaskan dalam penyangkalan hukum. Penting untuk melakukan penelitian secara individu sebelum membuat keputusan finansial, karena semua kegiatan perdagangan dan investasi memiliki risiko kehilangan uang. Dengan ekspektasi inflasi satu tahun berada pada level tinggi 4,6%, pasar telah memperhitungkan tekanan ini. Kita melihat ini lebih awal bulan ini ketika laporan Indeks Harga Konsumen (CPI) bulan September menunjukkan kenaikan sebesar 4,8% dibandingkan tahun lalu, yang merupakan penurunan kecil dari bulan sebelumnya dan memicu prediksi perubahan kebijakan oleh Federal Reserve. Ini menunjukkan bahwa setiap kejutan positif dalam data inflasi mendatang dapat menyebabkan reaksi negatif yang tajam, sementara angka yang sejalan mungkin tidak banyak berpengaruh. Indeks Dow Jones yang mencapai rekor tertinggi menunjukkan bahwa pasar saham melihat melewati inflasi saat ini dan fokus pada pemotongan suku bunga di masa depan. Kita dapat melihat bahwa Indeks Volatilitas CBOE (VIX) telah menunjukkan tren menurun, baru-baru ini menyentuh di bawah 17, membuat kontrak opsi lebih murah untuk melindungi portofolio dengan rekor tertinggi ini. Trader harus mempertimbangkan untuk membeli opsi put perlindungan pada indeks utama seperti SPX, karena reli ini dibangun berdasarkan ekspektasi kondisi keuangan yang lebih mudah yang belum tiba. Kekuatan emas di atas $4,100 per ons merupakan respons langsung terhadap prospek suku bunga yang lebih rendah, yang akan mengurangi biaya peluang untuk memegang logam yang tidak memberikan hasil. Melihat ke belakang, kita melihat dinamika serupa pada tahun 2020 ketika hasil nyata tiba-tiba menjadi negatif dan harga emas meroket. Trader derivatif dapat menggunakan opsi call pada kontrak berjangka emas untuk mendapatkan eksposur yang terleverase terhadap tren ini, terutama jika Federal Reserve memberikan sinyal perubahan kebijakan yang lebih jelas dalam pertemuannya di bulan November. Data ekonomi yang beragam telah menciptakan ketidakpastian bagi Dolar AS, menjaga pasangan mata uang seperti AUD/USD dalam kisaran yang ketat. Dengan EUR/USD stabil di sekitar 1.1600, level yang tidak terlihat sejak akhir 2023, terdapat ketegangan yang jelas antara kemungkinan pelonggaran Fed dan Bank Sentral Eropa yang masih berjuang dengan masalah inflasinya sendiri. Lingkungan ini ideal untuk strategi berbasis volatilitas, seperti membeli straddles pada pasangan mata uang utama menjelang pengumuman bank sentral yang penting. Buat akun VT Markets Anda sekarang dan mulai berdagang sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.