iShares Core S&P U.S. Growth ETF (IUSG) diluncurkan pada 24 Juli 2000 dan memberikan eksposur ke pasar Gaya Kotak – Semua Kapasitas Pertumbuhan. Dikelola oleh BlackRock, IUSG memiliki aset senilai lebih dari $25,51 miliar. Tujuannya adalah untuk meniru kinerja S&P 900 Growth Index, yang melacak saham pertumbuhan AS dengan kapitalisasi besar dan menengah. ETF ini memiliki biaya operasional tahunan rendah sebesar 0,04%, menjadikannya salah satu pilihan yang paling hemat biaya. Hasil dividen selama 12 bulan terakhir adalah 0,54%. Alokasi sektor sangat berat menuju Teknologi Informasi, dengan 41,4% dari portofolio. Nvidia Corp memegang 13,72% dari total aset, diikuti oleh Microsoft dan Apple.

Kinerja dan Analisis Risiko

Sejak awal tahun, IUSG telah naik sekitar 19,37%, dan 20,03% selama 12 bulan terakhir (per 10 November 2025). Ini memiliki beta sebesar 1,11 dan deviasi standar 18,81% selama tiga tahun, yang mengklasifikasikannya sebagai opsi risiko sedang. ETF ini memiliki sekitar 468 saham, mengurangi risiko spesifik perusahaan. Dana ini memiliki bobot signifikan 41,4% dalam Teknologi Informasi, khususnya kepemilikan 13,72% di Nvidia, menjadikannya taruhan terpusat pada sektor teknologi besar. Mengingat bahwa laporan Indeks Harga Produsen AS terbaru untuk Oktober 2025 menunjukkan peningkatan biaya yang sedikit untuk produsen semikonduktor, ada potensi volatilitas dalam waktu dekat. Ini menunjukkan bahwa para pedagang dapat mempertimbangkan untuk membeli opsi put pada IUSG untuk melindungi atau mendapatkan keuntungan dari segala penurunan di sektor teknologi. Dengan beta 1,11, IUSG kemungkinan akan bergerak lebih dari pasar yang lebih luas, sifat yang telah memperbesar baik keuntungan maupun kerugian pada pasar yang bergejolak di tahun 2022. Indeks Volatilitas CBOE (VIX) baru-baru ini naik ke 19,5 dari level terendah musim gugur, menandakan bahwa pasar sedang memperhitungkan lebih banyak ketidakpastian. Volatilitas yang meningkat ini bisa membuat strategi seperti long straddle pada IUSG menarik bagi mereka yang mengharapkan pergerakan harga signifikan tetapi tidak yakin arahnya.

Faktor Makroekonomi dan Strategi

Kita juga harus memperhatikan gambaran makroekonomi, karena saham pertumbuhan sensitif terhadap kebijakan suku bunga. Pernyataan terbaru dari pejabat Federal Reserve lebih berhati-hati dari yang diharapkan, yang telah menekan harapan pasar untuk pemotongan suku bunga pada kuartal pertama 2026. Sentimen ini dapat membatasi reli IUSG, membuatnya menjadi waktu yang baik untuk mempertimbangkan menjual opsi call tertutup di luar uang terhadap posisi panjang yang ada untuk menghasilkan pendapatan.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.