Indeks S&P 500 mengalami sedikit kenaikan sebesar 0,32% pada hari Rabu meskipun ada pengambilan keuntungan, mempertahankan konsolidasi jangka pendeknya. Sementara itu, penjualan ritel melebihi ekspektasi dengan kenaikan bulanan sebesar 0,6%, namun sentimen menunjukkan sedikit penurunan dari survei hari sebelumnya. Nasdaq 100 mereda dari puncaknya pada hari Selasa di angka 23.051,87, ditutup 0,1% lebih tinggi, yang mungkin mengindikasikan pola puncak potensial. VIX naik kembali ke 19,48 sebelum menetap di dekat 17, menunjukkan konsolidasi pasar yang berkelanjutan. Umumnya, VIX yang lebih rendah menunjukkan ketakutan pasar yang kurang, meskipun juga bisa mengisyaratkan potensi penurunan pasar.

Volatilitas Pasar dan Pengaruh Geopolitik

S&P 500 futures berada di sekitar 6.300, dengan resistensi di 6.300-6.320 dan dukungan di dekat 6.240-6.260. Pasar tetap volatil dan responsif terhadap peristiwa geopolitik. Harga minyak mentah turun 0,21% tetapi kembali naik karena penurunan stok yang lebih besar dari perkiraan di AS, dengan harga stabil di sekitar $65-66. Minyak mentah melanjutkan tren naiknya, menemukan resistensi di $67. Pasar saham berada dalam koreksi datar, menunggu pendapatan perusahaan untuk mendorong arah. Hasil Netflix akan dirilis hari ini, sementara laporan dari perusahaan teknologi besar diharapkan pekan depan. Konsolidasi yang sedang berlangsung ini menunjukkan bahwa tidak ada tren bullish atau bearish yang kuat yang tampak. Kami melihat konsolidasi pasar saat ini sebagai peluang bagi trader untuk memanfaatkan strategi yang terikat pada rentang harga. Dengan Indeks Volatilitas CBOE baru-baru ini berada di dekat level terendah multi-tahun sekitar 13, premi opsi relatif murah, sehingga ini merupakan waktu yang baik untuk mendefinisikan risiko. Menjual premi melalui strategi seperti iron condor pada S&P 500 bisa efektif saat bergerak menyamping. Penurunan Nasdaq 100 dari puncak tertingginya baru-baru ini di atas 19.900 menunjukkan bahwa beberapa kewaspadaan diperlukan. Kami percaya bahwa membeli put pelindung pada ETF yang banyak berisi saham teknologi adalah cara yang bijaksana untuk melindungi portofolio jangka panjang terhadap potensi penurunan. Ini sangat relevan mengingat bahwa peningkatan ini didorong oleh sekelompok kecil saham teknologi mega-cap, yang bisa rentan terhadap pengambilan keuntungan.

Strategi untuk Perdagangan dan Musim Pendapatan

Mengingat pasar menunggu arah dari pendapatan perusahaan yang akan datang, kami berpikir trader dapat memposisikan diri untuk pergerakan harga yang signifikan. Straddle panjang atau strangle pada perusahaan seperti Netflix, yang laporan pendapatannya secara historis menyebabkan pergerakan besar, memungkinkan satu untuk mendapatkan keuntungan dari pecahnya dalam arah mana pun. Pendekatan ini secara efektif membeli volatilitas ketika pasar tidak pasti. Stabilisasi harga minyak mentah baru-baru ini, kini diperdagangkan sekitar $81 per barel setelah laporan inventaris AS, membantu meredakan kekhawatiran inflasi yang mendesak. Bagi mereka yang memperdagangkan sektor ini, kami sarankan menggunakan kalender spread pada ETF yang fokus pada energi. Ini memungkinkan satu untuk mendapatkan manfaat dari peluruhan waktu jangka pendek sambil mempertahankan paparan terhadap potensi terobosan kemudian di musim berkendara musim panas. Dengan level teknis yang jelas ditetapkan, kami memandang pasar ini sebagai ideal untuk vertikal spread dengan risiko terdefinisi. Menjual bull put spread dengan strike di bawah dukungan saat ini di sekitar 5.440 atau bear call spread di atas resistensi 5.500 menawarkan perdagangan dengan probabilitas tinggi. Ini memanfaatkan konsolidasi yang sedang berlangsung dan peluruhan waktu. Buat akun VT Markets Anda yang live dan mulai berdagang sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.