Traders sedang menantikan keputusan suku bunga dari Reserve Bank of Australia (RBA) dan laporan Indeks Harga Konsumen (CPI) AS, keduanya akan dirilis besok. Poin-poin penting yang mempengaruhi Dolar Australia (AUD) termasuk Indeks Harga Upah Australia dan laporan pekerjaan. Dalam tren terbaru, Dolar AS (USD) melemah setelah data dari laporan Non-Farm Payrolls (NFP) yang lebih lemah dari yang diharapkan. Pasar sekarang memprediksi penurunan 58 basis poin menjelang akhir tahun, meningkat dari perkiraan 35 basis poin sebelum NFP.

Fokus Pada Data Inflasi

Laporan CPI AS menjadi fokus, dengan sentimen saat ini menunjukkan kemungkinan pemotongan suku bunga pada bulan September kecuali data inflasi menunjukkan sebaliknya. Di sisi AUD, inflasi telah mereda, memicu ekspektasi pemotongan suku bunga RBA besok, dengan pasar memprediksi setidaknya dua pemotongan lagi menjelang akhir tahun jika data pasar tenaga kerja menunjukkan kelemahan lebih lanjut. Untuk analisis teknikal AUDUSD, grafik harian menunjukkan harga berada di tengah dua level kunci. Grafik 4 jam menunjukkan tren naik minor, sementara grafik 1 jam menunjukkan perdagangan dekat zona dukungan minor. Penjual mungkin mengincar dukungan di 0.6485 jika harga menembus di bawah dukungan terbaru. Acara mendatang termasuk keputusan suku bunga RBA, CPI AS, Indeks Harga Upah Australia, dan data pekerjaan. Perkembangan dari acara-acara ini diharapkan akan mempengaruhi sentimen pasar dan prediksi masa depan.

Harapan Dan Strategi

Pasar sekarang memperhitungkan kemungkinan yang jauh lebih tinggi untuk pemotongan suku bunga Federal Reserve menjelang akhir tahun, dengan futures dana Federal menunjukkan hampir 70% kemungkinan penyesuaian pada bulan September. Setelah melihat inflasi inti sedikit menurun pada Juni 2025, pembacaan CPI yang lembut lainnya besok kemungkinan akan menguatkan sinyal dovish dari Fed di Jackson Hole akhir bulan ini. Kami percaya bahwa diperlukan angka inflasi yang lebih tinggi dari 0.4% month-over-month untuk mengubah arah ini. Di sisi Australia, kami bersiap untuk pemotongan suku bunga besok dari RBA, langkah yang sudah sepenuhnya diperhitungkan oleh pasar. Ini terjadi setelah data terbaru menunjukkan inflasi kuartal kedua 2025 jatuh menjadi 3.1% per tahun, melanjutkan tren disinflasi dari kuartal sebelumnya. Oleh karena itu, reaksi pasar akan sepenuhnya bergantung pada panduan ke depan dari RBA dan petunjuk tentang kecepatan pemotongan di masa depan. Untuk pedagang derivatif, pengaturan ini menunjukkan posisi untuk potensi lonjakan volatilitas. Membeli opsi straddle atau strangle jangka pendek pada AUDUSD, dengan masa kedaluwarsa segera setelah data minggu ini, bisa menjadi cara yang bijak untuk bermain pada pergerakan harga yang signifikan ke kedua arah. Strategi ini menguntungkan dari ayunan tajam, terlepas dari apakah RBA atau CPI AS yang memberikan kejutan yang lebih besar. Kami melihat volatilitas implisit 1 minggu untuk opsi AUDUSD sudah melonjak di atas 14%, jauh di atas rata-rata 9% yang kami lihat selama sebagian besar Juli 2025. Ini menunjukkan bahwa pasar mengharapkan terjadinya breakout, tetapi juga menjadikan pembelian opsi lebih mahal. Menjual opsi mungkin berisiko sekarang, tetapi bisa menjadi strategi yang layak jika acara kunci berlalu tanpa pergeseran arah yang besar. Dari sudut pandang taktis, level teknis memberikan serangan yang jelas untuk permainan opsi. Penembusan di bawah level dukungan 0.6512 bisa menjadi pemicu bagi mereka yang memegang opsi put, dengan target di sekitar 0.6485 atau lebih rendah. Sebaliknya, trader yang memegang opsi call akan ingin melihat dukungan itu bertahan, menggunakannya sebagai landasan untuk menantang level ketahanan yang lebih tinggi.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.