AUD/USD turun sebesar 0.31% setelah mencapai titik tertinggi dalam dua minggu, dipengaruhi oleh penguatan Dolar AS. Pasangan ini jatuh di bawah angka 0.6600 setelah laporan inflasi terbaru yang mengurangi harapan terhadap kenaikan suku bunga RBA. Pada awal sesi Asia Jumat, AUD/USD diperdagangkan pada 0.6552. Tampilan teknis menunjukkan potensi pergerakan menuju SMA 100-hari dan 20-hari di 0.6535/32. Indeks Kekuatan Relatif menunjukkan momentum penurunan mendekati garis netral 50. Penurunan di bawah 0.6533 bisa melanjutkan tren turun menuju 0.6600 dengan dukungan mendekati SMA 200-hari di 0.6443.

Poin-poin penting Penurunan Potensial

Pergerakan di bawah 0.6443 berisiko mengarah pada level terendah 23 Juni di 0.6372. Sebaliknya, menembus 0.6561 dapat menguji angka 0.6600, berpotensi mencapai titik tertinggi 29 Oktober di 0.6617 dan bahkan 0.6650. Dolar Australia menunjukkan kinerja bervariasi terhadap mata uang utama bulan ini, dengan kekuatan yang cukup jelas terhadap Yen Jepang. AUD/USD telah mundur dari titik tertingginya baru-baru ini di dekat 0.6617, mengonfirmasi kekuatan baru Dolar AS. Pergerakan ini diperkuat setelah laporan Non-Farm Payrolls AS minggu lalu menunjukkan penambahan pekerjaan yang tidak terduga sebanyak 255.000, memperkuat sikap agresif Federal Reserve. Pasangan ini kini diperdagangkan pada 0.6552, dan jalur dengan sedikit resistensi tampaknya mengarah ke bawah. Di sisi Australia, momentum untuk kenaikan suku bunga lebih lanjut oleh Reserve Bank of Australia semakin berkurang. Data CPI triwulanan yang dirilis kemarin mencatat 4.2% tahun-ke-tahun, sedikit di bawah konsensus 4.3% dan sedikit moderasi dari triwulan sebelumnya. Ini memberi ruang bagi RBA untuk tetap diam, terutama karena permintaan global untuk ekspor utama seperti bijih besi telah melambat dalam beberapa bulan terakhir.

Opsi Strategi Perdagangan

Untuk pedagang yang menghadapi penurunan lebih lanjut, membeli opsi put berakhir Desember dengan harga pelaksanaan sekitar 0.6450 terlihat menarik. Strategi ini memungkinkan partisipasi dalam pergerakan potensial menuju SMA 200-hari di 0.6443 dengan risiko yang terdefinisi. Biaya opsi ini masih wajar, dengan volatilitas implisit berada di dekat tengah rentang dua belas bulan. Pendekatan yang lebih konservatif adalah menerapkan bear put spread untuk mengurangi biaya premi di muka. Seseorang dapat membeli opsi put dengan harga pelaksanaan 0.6500 dan secara bersamaan menjual opsi put dengan harga pelaksanaan 0.6400 untuk berakhir di bulan Desember yang sama. Ini memposisikan untuk penurunan bertahap sambil membatasi potensi keuntungan jika pasangan jatuh di bawah 0.6400. Kita harus memperhatikan level 0.6533, yang merupakan pertemuan dari rata-rata bergerak 100-hari dan 20-hari. Penembusan berkelanjutan di bawah area ini kemungkinan akan mempercepat tren penurunan menuju SMA 200-hari. Sebaliknya, setiap reli yang mengklaim kembali titik tertinggi 0.6617 akan menandakan bahwa kekuatan dolar saat ini bersifat sementara dan akan memaksa penilaian ulang posisi bearish.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Tinjauan Kinerja NZD/USD AUD/USD diperdagangkan sekitar 0.6550. Ini sebagai respon terhadap data NBS PMI terbaru dari China. Emas mengalami sedikit peningkatan karena pembeli yang mencari tempat aman. Emas tetap di bawah $4,050 mengingat sikap agresif Federal Reserve. NBS Manufacturing PMI China menurun menjadi 49 pada bulan Oktober. Sementara itu, Non-Manufacturing PMI meningkat sedikit menjadi 50.1.

poin-poin penting:

– Ada tanda-tanda jelas perlambatan manufaktur global, terutama dari Asia. – Produksi industri Korea Selatan tiba-tiba menyusut sebesar 1.2% pada bulan September. – Indeks manajer pembelian manufaktur China kini menurun menjadi 49, menunjukkan kontraksi. – Permintaan global untuk barang-barang melemah, mirip dengan periode ketidakpastian global sebelumnya. – Dolar AS menguat seiring harapan pemangkasan suku bunga Federal Reserve mereda. – Mata uang seperti Pound Inggris mencapai titik terendah enam bulan, sehingga membeli opsi put pada pasangan seperti GBP/USD dan AUD/USD bisa menguntungkan. – Emas terpengaruh oleh ketidakpastian ini, namun potensi kenaikannya terbatasi oleh dolar yang kuat dan sikap tegas Fed. Pasar Manufaktur dan Ekuitas Asia Kelemahan dalam manufaktur Asia menjadi tantangan besar bagi pasar ekuitas regional. Pola serupa terlihat selama perlambatan sebelumnya ketika produksi industri Korea Selatan mencatat penurunan signifikan year-over-year, yang menyebabkan kinerja pasar yang buruk. Oleh karena itu, membeli opsi put pada indeks yang terekspos ke perdagangan global bisa menjadi perlindungan yang bijak dalam beberapa minggu mendatang. Buat akun VT Markets live Anda dan mulai berdagang sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Output sektor jasa Korea Selatan meningkat sebesar 1,8% pada bulan September, membalikkan penurunan sebelumnya sebesar -0,7%. Kenaikan ini menandakan pemulihan di bagian penting dari perekonomian Korea Selatan. Di pasar keuangan, berbagai instrumen mengalami fluktuasi. Pasangan EUR/USD menarik minat dari pembeli yang mencari harga rendah, dan GBP/USD mendekati level terendah dalam enam bulan. Emas stabil di atas $4.000, menandakan titik yang konsisten dalam harga komoditas.

Ulang Tahun ke-17 Bitcoin

Bitcoin memperingati ulang tahun ke-17 dari whitepaper-nya pada periode ini. Peristiwa ini menunjukkan minat dan aktivitas yang terus berlanjut di pasar cryptocurrency. Data sektor jasa Korea Selatan yang kuat merupakan sinyal positif untuk Won Korea. Pemulihan ini terjadi setelah Bank of Korea mencatat dalam pertemuan terakhirnya bahwa inflasi mendekati target 2,5%, menandakan tekanan yang lebih sedikit untuk kenaikan suku bunga di masa depan. Kita perlu mempertimbangkan opsi panggilan pada KRW atau ETF ekuitas Korea terkait, karena kekuatan ekonomi ini dapat menarik investasi asing.

Proyeksi Ekonomi Inggris

Untuk Pound Sterling yang sedang menguji level terendah dalam enam bulan terhadap dolar, proyeksinya tampak lemah. Data terbaru untuk Q3 2025 menunjukkan pertumbuhan PDB Inggris yang lambat sebesar 0,2%, menimbulkan kekhawatiran stagflasi karena inflasi tetap tinggi. Kita melihat peluang dalam membeli opsi jual pada GBP/USD, mengantisipasi kemungkinan penurunan di bawah level support kunci ini dalam beberapa minggu mendatang. Dengan pembeli yang mencari harga rendah masuk ke pasar EUR/USD, kita mungkin melihat lantai sementara. Namun, dengan data non-pertanian AS untuk September 2025 yang melebihi ekspektasi sebesar 225.000, sikap agresif Federal Reserve kemungkinan akan menjaga dolar tetap kuat. Ini menunjukkan strategi yang terikat dalam rentang, seperti menjual iron condors pada EUR/USD, bisa efektif. Stabilitas emas di atas $4.000 per ons sangat signifikan, didukung oleh pembelian bank sentral yang konsisten sepanjang 2025. Laporan dari Dewan Emas Dunia menunjukkan bahwa bank sentral telah menjadi pembeli bersih selama 15 bulan berturut-turut, menciptakan permintaan dasar yang kuat. Menjual opsi jual yang out-of-the-money pada kontrak berjangka emas bisa menjadi cara untuk mengumpulkan premi sambil mempertaruhkan bahwa level dukungan yang kuat ini akan bertahan. Karena Bitcoin merayakan ulang tahun ke-17 dari whitepaper-nya, kita memperhatikan pola historis setelah acara pembagian hadiah seperti yang terjadi pada tahun 2024. Tahun-tahun setelah pembagian hadiah sebelumnya, seperti pada tahun 2017 dan 2021, mengalami kenaikan harga yang substansial. Dengan volatilitas yang diharapkan pada opsi Bitcoin saat ini berada di level terendah dalam beberapa bulan, membangun eksposur melalui opsi panggilan yang berjangka panjang tampak sebagai cara yang bijaksana untuk bersiap menghadapi potensi kenaikan hingga 2026.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Produksi industri Korea Selatan pada bulan September meningkat 11,6% dibandingkan tahun sebelumnya, melampaui ekspektasi 5,9%. Ini menandakan peningkatan yang signifikan dalam aktivitas ekonomi negara tersebut. Di berita pasar lainnya, NZD/USD berada di dekat level terendah satu minggu sekitar 0,5735 setelah data PMI dari China. AUD/USD tetap dekat 0,6550 setelah rilis data PMI NBS China.

Harga Emas dan Tren Pasar

Harga emas menunjukkan tren naik karena aliran investasi yang menghindari risiko, tetap di bawah $4.050 di tengah sikap agresif Federal Reserve. Di China, PMI Manufaktur NBS turun menjadi 49 pada bulan Oktober, sementara PMI Non-Manufaktur sedikit naik menjadi 50,1. Pasangan EUR/USD saat ini mempertahankan level support 1.1550-1.1540 saat dolar AS menguat setelah keuntungan FOMC. GBP/USD telah mencapai level terendah enam bulan, terus melemah terhadap dolar AS. Bitcoin merayakan ulang tahun ke-17 whitepaper-nya, menandai evolusinya menjadi aset senilai $2 triliun. Sementara itu, Zcash terus mencatat momentum bullish, diperdagangkan sekitar $360. Dalam berita perdagangan global, Xi Jinping dan Donald Trump telah sementara meredakan ketegangan perdagangan. China berhasil mendapatkan pengurangan tarif untuk Fentanyl, sementara AS berhasil melanjutkan ekspor kedelai.

Produksi Industri dan Pergerakan Mata Uang

Kami melihat sinyal jelas dari Korea Selatan, di mana produksi industri melonjak 11,6% pada bulan September, jauh melampaui ekspektasi. Ini menunjukkan permintaan global untuk ekspor utama seperti semikonduktor dan mobil jauh lebih kuat dari yang diperkirakan. Melihat kembali, kami menyaksikan siklus ekspor chip akhirnya berbalik positif pada akhir 2023 setelah penurunan berkepanjangan, dan data baru ini menunjukkan pertumbuhan kini meningkat pesat. Kekuatan ini, bagaimanapun, tidak merata di seluruh Asia, karena PMI manufaktur China yang berada di 49 menunjukkan terus adanya kelemahan di sektor pabriknya. Divergensi ini menjelaskan mengapa mata uang seperti Dolar Australia dan Dolar Selandia Baru mengalami kesulitan meskipun ada berita positif dari Korea. Ini memberi tahu kami untuk lebih selektif, lebih memilih perdagangan terarah di pasar Korea daripada taruhan luas pada pertumbuhan Asia. Dolar AS tetap menjadi kekuatan dominan setelah sinyal agresif terbaru dari Federal Reserve, yang menekan mata uang lain. Pound Inggris sangat lemah, mencapai level terendah enam bulan di dekat 1.3100, situasi yang mengingatkan pada kinerjanya selama siklus kenaikan suku bunga agresif Fed pada 2022 dan 2023. Sementara itu, Euro yang mempertahankan level 1.1550 adalah garis kritis yang harus diperhatikan; pelanggaran di bawah level tersebut bisa menandakan kenaikan lain untuk dolar. Lingkungan ini membuat emas terjebak antara aliran investasi yang menghindari risiko dan kenyataan dolar yang kuat, menjaga harga emas di bawah $4.050. Pada bulan Oktober 2025, inflasi tetap menjadi perhatian, dan sikap ketat Fed menjadikan emas yang tidak menghasilkan kurang menarik meskipun ketidakpastian global terus berlanjut. Ketegangan ini kemungkinan akan menciptakan volatilitas signifikan yang dapat dimanfaatkan dengan opsi. Oleh karena itu, pedagang derivatif harus mempertimbangkan strategi yang memainkan perbedaan ini dalam beberapa minggu mendatang. Salah satu pendekatannya adalah menggunakan opsi untuk membeli indeks KOSPI 200 Korea atau Won Korea, sambil secara bersamaan melindungi dengan posisi jual pada dolar Australia. Untuk emas, menggunakan straddles atau strangles pada ETF emas utama bisa menjadi cara efektif untuk mendapatkan keuntungan dari pergerakan harga yang diharapkan tanpa perlu memprediksi arah yang tepat.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Kepercayaan konsumen di Selandia Baru, yang diukur oleh indeks ANZ-Roy Morgan, telah menurun dari 94,6 menjadi 92,4 pada bulan September. Zcash, sebuah mata uang kripto yang berfokus pada privasi, tetap dalam tren positif, diperdagangkan sekitar $360, meskipun kondisi pasar berfluktuasi.

Hasil Pertemuan

Pertemuan antara Trump dan Xi tidak mengejutkan, dengan AS berhasil melanjutkan ekspor kedelai dan China mendapatkan pengurangan tarif untuk Fentanyl. Harga emas mengalami penurunan setelah mendekati angka $4,050, tetapi permintaan sebagai aset aman terus memberikan dukungan. Pasangan GBP/USD terus menurun, mendekati level 1.3100, dengan penurunan lebih dari 2% terhadap Dolar AS pada bulan Oktober. EUR/USD telah melihat minat beli, diperdagangkan sekitar 1.1575, meskipun kurang memiliki momentum kenaikan yang kuat.

Ulang Tahun Whitepaper Bitcoin

Whitepaper Bitcoin oleh Satoshi Nakamoto dirilis 17 tahun yang lalu, menandai awal pasar mata uang kripto senilai $4 triliun. Jepang tetap waspada terhadap pergerakan Forex dengan rasa urgensi yang meningkat. PMI manufaktur China telah menurun menjadi 49 pada bulan Oktober, dengan PMI non-manufaktur sedikit meningkat menjadi 50,1. AUD/USD bergerak di sekitar 0,6550 setelah data PMI China. NZD/USD berada di dekat level terendah dalam satu minggu sekitar 0,5735. EUR/USD mempertahankan dukungan di 1.1550-40 saat USD mengkonsolidasikan keuntungan setelah FOMC, dengan tindak lanjut yang terbatas. Kita melihat tanda-tanda perlambatan yang jelas di China, dengan PMI manufaktur turun ke kontraksi di 49. Ini berdampak langsung pada mata uang komoditas, mendorong Dolar Aussie dan Kiwi ke level terendah baru. Mengingat penurunan kepercayaan konsumen di Selandia Baru, kita harus mempertimbangkan penggunaan opsi untuk bertaruh melawan kekuatan lebih lanjut di NZD/USD dan AUD/USD. Dolar AS tetap menjadi kekuatan dominan, dengan pasar masih mencerna nada hawkish terbaru dari FOMC. Melihat kembali siklus pengetatan tahun 2022-2023, kita melihat bagaimana keteguhan Fed yang terus-menerus dapat mendorong rally signifikan dolar. Dengan GBP/USD mencapai level terendah enam bulan di bawah 1,3120 dan EUR/USD berjuang di 1,1550, menjual futures pada pasangan ini tampaknya merupakan strategi yang bijaksana. Kelemahan di Pound Inggris sangat mencolok, memperpanjang penurunannya untuk bulan ini. Ekonomi Inggris menunjukkan tanda-tanda stagflasi, mirip dengan masalah yang kita lihat kembali pada tahun 2023 ketika inflasi mencapai lebih dari 6% sementara pertumbuhan terhenti. Kelemahan fundamental ini menunjukkan bahwa menjual pound terhadap dolar memiliki ruang lebih dalam beberapa minggu ke depan. Meskipun pasar mata uang besar dan komoditas memberikan sinyal peringatan, sebagian dari pasar kripto menunjukkan kekuatan terisolasi. Zcash menentang suasana risiko yang lebih luas, menunjukkan bahwa para trader mencari narasi spesifik daripada membuat taruhan luas di sektor ini. Saat Bitcoin, yang genap berusia 17 tahun hari ini, mengonsolidasikan keuntungan besar, kita harus mencari peluang derivatif di altcoin tertentu yang menunjukkan kekuatan relatif. Buat akun VT Markets langsung Anda dan mulai trading sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Saldo fiskal Meksiko mengalami penurunan, dengan defisit yang meningkat dari sebelumnya 21.031 miliar peso menjadi 198.11 miliar peso pada bulan Agustus. Perubahan ini mencerminkan penyesuaian fiskal dalam perekonomian Meksiko selama periode tersebut. Dalam pembaruan mata uang, EUR/USD mempertahankan level dukungan antara 1.1550 dan 1.1540. Sementara itu, GBP/USD mengalami penurunan, menguji level terendah yang terakhir terlihat enam bulan lalu.

Pasar Komoditas dan Kriptokurensi

Di pasar komoditas, emas menghadapi resistensi di dekat angka $4,050 tetapi terus melihat minat sebagai aset aman dari para investor. Dalam kriptokurensi, Zcash mempertahankan tren naik, saat ini diperdagangkan di dekat $360. Gejolak besar fiskal Meksiko, yang melonjak menjadi -198.11B peso, adalah sinyal peringatan bagi stabilitas ekonominya. Kami melihat ini sebagai sinyal jelas untuk mempertimbangkan posisi pendek pada peso, karena penurunan fiskal yang signifikan sering kali mendahului devaluasi mata uang. Data terbaru menunjukkan pasangan USD/MXN telah naik menjadi 19.50, dan mengingat ingatan tentang volatilitas peso selama siklus pemilihan 2024, para pedagang opsi sebaiknya mempertimbangkan membeli opsi put pada MXN.

Dominasi Dolar AS

Dolar AS tetap menjadi kekuatan dominan, didorong oleh sikap agresif Federal Reserve yang telah menjaga suku bunga tetap tinggi pada 5.75%. Kekuatan yang terus-menerus ini menekan mata uang utama lainnya, menahan EUR/USD di dekat 1.1550 dan mendorong GBP/USD ke level terendah enam bulan. Kami percaya bahwa menggunakan kontrak berjangka untuk menjual Euro atau membeli opsi panggilan pada Indeks Dolar AS (DXY) adalah cara yang sederhana untuk berdagang dalam tren yang sedang berlangsung ini. PMI manufaktur Tiongkok yang terus menyusut, kini di level 49.0, terus memberikan dampak negatif terhadap pertumbuhan global dan permintaan komoditas industri. Ini berdampak langsung pada proksi pertumbuhan Tiongkok, seperti dolar Australia, yang berjuang untuk mempertahankan level 0.6550. Melihat turunnya harga bijih besi di bawah $100 per ton hanya memperkuat pandangan pesimis terhadap mata uang yang terkait dengan komoditas. Emas terjebak dalam posisi sulit, dengan permintaan sebagai aset aman mendorongnya mendekati $4,050 sementara dolar yang kuat dan imbal hasil Treasury AS yang tinggi membatasi potensi kenaikannya. Kami melihat dinamika yang sama terjadi pada akhir 2023, di mana suku bunga tinggi membatasi daya tarik emas meskipun ada ketidakpastian global. Ini menunjukkan bahwa menjual opsi panggilan di luar uang di atas level tinggi terbaru bisa menjadi strategi yang lebih baik daripada mengharapkan lonjakan besar.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Tingkat EUR/USD turun di bawah 1.16 setelah Bank Sentral Eropa (ECB) mempertahankan suku bunga tidak berubah, berbeda dengan pemangkasan suku bunga baru-baru ini dari Federal Reserve. ECB mempertahankan suku bunga pada 2.00%, 2.15%, dan 2.40%, mencerminkan kondisi ekonomi yang stabil di Zona Euro. Ketua Federal Reserve Jerome Powell mencatat tidak ada penurunan signifikan di pasar pekerjaan AS. Fed telah memangkas suku bunga sebesar 25 basis poin menjadi 3.75%-4% tetapi menyarankan bahwa tidak ada pengurangan lebih lanjut yang pasti karena adanya perpecahan di Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC).

Kekuatan Indeks Dolar

Indeks Dolar AS naik 0.37% menjadi 99.50, menunjukkan kekuatan dolar. ECB menyatakan inflasi di Zona Euro mendekati 2%, tanpa jalur suku bunga yang ditentukan, sambil mengakui bahwa meskipun ada tantangan global, ekonomi tumbuh secara moderat sebesar 0.2%. EUR/USD menunjukkan tren bearish, dengan penjual menargetkan penurunan lebih lanjut ke 1.1500 setelah gagal bertahan di atas 1.1600. Penurunan di bawah 1.1542 dapat mendorong tingkat lebih rendah, sementara melewati 1.1600 dapat mengarah ke fase konsolidasi. Perkembangan perdagangan antara AS dan China mengakibatkan China melanjutkan pembelian kedelai dan pengurangan tarif, yang lebih lanjut mempengaruhi pergerakan mata uang.

Angka Ekonomi dan Prospek Pasar

Pandangan ini diperkuat oleh angka ekonomi terbaru yang kita lihat. Estimasi awal untuk PDB Q3 AS menunjukkan pertumbuhan tahunan yang kuat sebesar 4.9%, jauh mengungguli 0.1% yang lesu di Zona Euro untuk periode yang sama. Kinerja ekonomi yang lebih baik ini memberi ruang bagi Fed untuk tetap tegas, memperkuat kekuatan dolar terhadap euro. Dalam beberapa minggu mendatang, kita harus mengantisipasi tekanan berkelanjutan pada euro, dengan level 1.1500 sebagai target psikologis yang signifikan. Membeli opsi put pada EUR/USD bisa menjadi strategi yang bijak untuk memanfaatkan penurunan yang diharapkan sambil mengelola risiko. Pasar akan memperhatikan tanda-tanda perubahan sentimen menjelang rapat bank sentral bulan Desember. Buat akun VT Markets langsung Anda dan mulai trading sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Perusahaan Comcast, yang dikenal dengan layanan NBCUniversal dan Xfinity, mendekati titik teknis penting bagi pedagang swing. Saham, yang telah turun hampir 40% dari $45 di awal tahun, mendekati zona dukungan di $26.54, yang merupakan level kunci dalam siklus pasar sebelumnya. Level dukungan ini telah berfungsi sebagai medan pertempuran bagi pembeli dan penjual selama periode pasar yang sulit seperti pada tahun 2022 dan awal 2023. Grafik menunjukkan strategi dua tingkat masuk, dengan $26.54 sebagai titik awal dan $23.87 sebagai zona tambahan yang lebih defensif untuk meningkatkan dinamika risiko-imbalan. Namun, jika saham jatuh di bawah $23.87 dengan volume yang substansial, ini mengindikasikan potensi kelemahan dan penilaian kembali fundamental prospek perusahaan. Sebaliknya, mempertahankan level di atas $26.54 bisa memicu reli ke area resistance $30-32, menunjukkan potensi pergerakan sebesar 15%. Memantau volume perdagangan sangat penting untuk mengidentifikasi titik terendah melalui kisaran harga yang menyempit dan kelelahan penjualan. Pedagang harus mempertimbangkan untuk masuk secara bertahap, mulai dari $26.54, dan mengevaluasi kembali jika harga mendekati $23.87. Penutupan mingguan di bawah $23.50 akan menunjukkan pengujian zona dukungan yang lebih rendah. Skenario ini mendukung perdagangan yang sabar, mengakui infrastruktur kuat Comcast tetapi menyesuaikan harapan untuk pemulihan yang terukur. Jika saham Comcast menguji level dukungan kritis $26.54 pada 31 Oktober 2025, kita harus melihat ini sebagai momen yang jelas untuk strategi opsi. Penurunan tajam dari $45 di awal tahun ini telah memproyeksikan banyak berita buruk, menciptakan batas yang jelas. Setup ini memungkinkan untuk strategi dengan risiko yang terdefinisi dengan baik, daripada hanya menebak titik terendah. Untuk mereka yang berpandangan optimis, menjual opsi put yang dijamin dengan uang tunai dengan harga strike di atau sedikit di bawah dukungan ini, seperti opsi November $26 atau opsi Desember $25, sangat masuk akal. Strategi ini memungkinkan kita untuk mengumpulkan premi sembari menunjukkan kesediaan untuk memiliki saham dengan basis biaya yang lebih rendah jika dukungan gagal. Ini berfungsi langsung pada ide bahwa pembeli institusional dan investor dividen mungkin akan masuk di sini. Gambaran fundamental mendukung optimisme hati-hati ini, meskipun kinerja saham yang buruk. Meskipun laporan pendapatan Q3 terbaru menunjukkan kita kehilangan 50.000 pelanggan broadband lainnya karena persaingan wireless tetap, ini adalah rintangan yang diharapkan. Pasar telah menghukum saham ini untuk trend tersebut sepanjang tahun, menunjukkan bahwa mungkin kini sudah terkoreksi sepenuhnya. Di sisi lain, segmen-segmen lain perusahaan memberikan dasar yang solid. Layanan streaming Peacock kita menambahkan 3 juta pelanggan berbayar lagi pada kuartal lalu dan pendapatan taman hiburan terus menunjukkan kekuatan yang mengesankan, naik 8% dibandingkan tahun lalu. Diversifikasi ini menunjukkan bahwa perusahaan memiliki faktor lain untuk pertumbuhan meskipun bisnis kabel sudah matang. Jika level dukungan awal $26.54 terobosan, strategi dapat disesuaikan daripada ditinggalkan. Kita dapat melihat ke level dukungan kedua sekitar $23.87, mungkin mengubah opsi put pendek yang ada ke strike yang lebih rendah seperti $24 untuk mengumpulkan lebih banyak premi. Ini mencerminkan rencana untuk menambah posisi saham di harga yang lebih baik, tetapi dengan manfaat tambahan dari penghasilan. Untuk sudut pandang bearish, perdagangan sangat jelas. Penutupan mingguan yang tegas di bawah $23.87 dengan volume tinggi akan sepenuhnya membatalkan tesis dukungan. Dalam skenario itu, membeli opsi put dengan strike sekitar $23 atau $22 akan menjadi cara logis untuk bersiap menghadapi penurunan berlanjut menuju titik terendah historis dari tahun 2021. Volatilitas implisit meningkat di sekitar level teknis ini, menjadikan premi opsi lebih menguntungkan. Ini menguntungkan penjual premi sekaligus menandakan bahwa pasar mengharapkan pergerakan signifikan dalam beberapa minggu mendatang. Volume akan menjadi indikator kunci; kita perlu melihat apakah tekanan penjualan kehabisan tenaga atau meningkat melalui zona-zona ini. Situasi saat ini adalah pertempuran antara grafik teknis lemah yang didorong oleh ketakutan pelanggan dan proposisi nilai yang nyata berdasarkan aliran kas yang kuat. Melihat kembali periode konsolidasi serupa di tahun 2022 dan 2023, level ini telah terbukti menjadi titik infleksi yang signifikan. Beberapa minggu ke depan akan mengungkap apakah sejarah akan terulang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Indeks Dow Jones Industrial Average tetap stabil saat pasar menilai kembali posisi mereka setelah Fed baru-baru ini memangkas suku bunga. Fed memangkas suku bunga sebesar seperempat poin, sesuai dengan prediksi, tetapi pernyataan hati-hati dari Ketua Fed Jerome Powell mengurangi harapan untuk pemotongan lebih lanjut pada bulan Desember.

Fed Dalam Dilema Data

Karena penutupan pemerintah AS yang berlangsung, Fed tidak mendapatkan akses ke data ekonomi penting, seperti data inflasi dan statistik tenaga kerja. Tanpa informasi ini, Fed mungkin perlu mengadopsi pendekatan menunggu dan melihat. Prediksi pasar untuk pemotongan suku bunga berikutnya kini beralih ke pertemuan Fed tahun 2026 alih-alih Desember. Suku bunga, yang ditentukan oleh bank sentral, mempengaruhi biaya pinjaman dan imbal hasil tabungan. Mereka juga berdampak pada kekuatan mata uang dan biaya peluang investasi pada aset seperti emas. Suku bunga yang lebih tinggi biasanya meningkatkan mata uang suatu negara dengan menarik modal global, namun dapat menekan harga emas. Tingkat dana Fed adalah suku bunga semalam untuk bank-bank AS dan dipantau menggunakan alat CME FedWatch. Di pasar mata uang, pasangan EUR/USD melihat pembeli di Asia, sementara GBP/USD turun menuju level terendah enam bulan. Emas tetap mempertahankan tren positif dan Bitcoin merayakan 17 tahun sejak whitepapernya, kini bernilai sekitar $2 triliun. Konten hukum mengingatkan pembaca agar berhati-hati dalam membuat keputusan investasi, karena akurasi informasi tidak dijamin oleh FXStreet, dan mencerminkan opini pribadi penulis, bukan kebijakan resmi FXStreet.

Ketidakpastian Pasar Dan Strategi

Pada 31 Oktober 2025, Indeks Dow Jones Industrial Average berada di dekat 42.000, menunjukkan sedikit arah setelah pertemuan terakhir Federal Reserve. Ketidakpastian ini muncul karena kekhawatiran mengenai langkah suku bunga Fed selanjutnya, menciptakan lingkungan yang menantang. Para trader memperhatikan dengan cermat setiap sinyal yang dapat memecahkan kebuntuan saat ini. Data terbaru dari awal bulan ini menambah kebingungan, dengan inflasi PCE Inti di 3,1%, masih jauh di atas target 2% dari Fed. Sementara itu, laporan non-pertanian terakhir menunjukkan penambahan posisi pekerjaan solid sebanyak 210.000, tetapi pertumbuhan upah mulai melambat. Angka-angka yang saling bertentangan ini memberikan alasan bagi bank sentral untuk menunggu dan memotong, sehingga pasar derivatif tetap waspada. Ketidakpastian ini tercermin dalam kontrak berjangka suku bunga, di mana Alat CME FedWatch kini menunjukkan kemungkinan 55% bahwa Fed akan mempertahankan suku bunga tetap pada pertemuan Desember. Ini merupakan penurunan signifikan dari bulan lalu ketika pasar memperkirakan 70% kemungkinan pemotongan suku bunga. Para trader harus mempertimbangkan strategi opsi seperti straddle pada berjangka untuk memanfaatkan volatilitas yang akan mengikuti keputusan akhirnya dari Fed. Di pasar mata uang, potensi untuk penahanan yang lebih ketat dari Fed telah memperkuat Dolar AS. Pasangan EUR/USD saat ini berjuang untuk mempertahankan level 1.0700, dan menjual opsi panggilan dapat menjadi strategi yang layak untuk bertaruh pada kekuatan dolar yang berlanjut. Demikian pula, GBP/USD telah jatuh ke dekat 1.2250, dan para trader mungkin melihat untuk membeli opsi put guna melindungi terhadap penurunan lebih lanjut. Lingkungan ini memberi tekanan pada emas, karena suku bunga yang lebih tinggi dalam waktu yang lebih lama meningkatkan biaya peluang untuk memegang logam yang tidak menghasilkan imbal hasil. Dengan emas yang saat ini diperdagangkan sekitar $2.150 per ons, kami percaya posisi bearish, seperti membeli opsi put pada berjangka emas, bisa menguntungkan. Dolar yang kuat terus menjadi hambatan signifikan bagi harga komoditas.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Dolar AS naik mencapai level tertinggi dalam dua bulan, dipengaruhi oleh pemotongan suku bunga Federal Reserve, pernyataan hati-hati dari Ketua Powell, dan masalah penutupan pemerintah yang sedang berlangsung. Indeks Dolar AS naik melewati 99.70, didorong oleh meningkatnya imbal hasil Treasury AS. EUR/USD turun di bawah 1.1550, hampir tidak terpengaruh oleh keputusan suku bunga ECB. Sekarang perhatian tertuju pada tingkat inflasi zona euro dan penjualan ritel Jerman. GBP/USD jatuh mendekati 1.3120 karena kenaikan Dolar AS dan anticipasi pemotongan suku bunga BoE, dengan harga rumah Inggris menjadi fokus selanjutnya.

Perkembangan Penting di Pasar Asia-Pasifik

USD/JPY melebihi 154.00 karena BoJ mempertahankan sikapnya terhadap suku bunga. Data mendatang di Jepang mencakup CPI Tokyo, pengangguran, produksi industri, dan angka penjualan ritel. AUD/USD mengalami penurunan mendekati 0.6530 meskipun ada berita perdagangan positif, dengan angka harga produsen dan kredit Australia yang akan datang. Harga minyak WTI AS mendekati $61.00 per barel di tengah evaluasi kesepakatan perdagangan AS-Cina. Emas mencoba pulih dari penurunan baru-baru ini tetapi kesulitan untuk melampaui $4,000 per ons, sementara harga perak naik menuju $49.00 per ons. Dengan Federal Reserve mengisyaratkan sikap suku bunga “lebih tinggi dalam waktu yang lama”, Indeks Dolar AS tetap kuat di atas 106.50. Data Core PCE AS terbaru menunjukkan inflasi tetap tinggi di 2.8% dari tahun ke tahun memperkuat gagasan bahwa pemotongan suku bunga tidak akan segera terjadi. Ini menunjukkan bahwa para trader opsi dapat mempertimbangkan strategi yang menguntungkan dari kekuatan dolar yang terus berlanjut atau volatilitas yang rendah. Euro mengalami tekanan, dengan EUR/USD mengetes level support 1.0500 yang terlihat selama gejolak pasar pada tahun 2023. Kelemahan ini dipicu oleh data CPI Eurozone terbaru, yang muncul di angka 2.1%, meningkatkan tekanan pada ECB untuk memotong suku bunga sebelum Fed. Para trader harus mengawasi kemungkinan pelanggaran di bawah level support kunci ini, yang dapat memicu penjualan lebih lanjut. Dengan cara yang sama, GBP/USD tetap berat di dekat 1.2050 saat ekonomi Inggris menunjukkan tanda-tanda terhenti. Data GDP kuartalan terbaru mengungkapkan kontraksi minor sebesar 0.1%, memicu spekulasi bahwa Bank of England mungkin perlu beralih ke pelonggaran kebijakan moneter awal tahun depan. Lingkungan ini membuat posisi panjang dalam Pound terlihat berisiko untuk saat ini.

Tekanan di Pasar Asia

Yen Jepang terus melemah, dengan USD/JPY bergerak menuju 158.00, level yang menarik perhatian pasar dan pembicaraan intervensi pada tahun 2024. Meskipun Bank of Japan secara perlahan keluar dari suku bunga negatif, CPI Tokyo terbaru di 2.5% tidak cukup kuat untuk mengisyaratkan pengetatan kebijakan yang agresif. Kami mengawasi dengan cermat komentar resmi, seperti yang umum terjadi selama volatilitas 2022-2024. Mata uang komoditas seperti Dolar Australia berada di bawah tekanan dari Dolar AS yang kuat, dengan AUD/USD melayang di dekat 0.6400. Meskipun permintaan untuk ekspor utama tetap stabil, kekhawatiran tentang perlambatan ekonomi global membatasi setiap rally yang signifikan. Para trader harus memantau data PMI Cina yang akan datang untuk arah lebih lanjut. Harga minyak terus meningkat, dengan minyak mentah WTI bergerak menuju $90 per barel di tengah ketegangan geopolitik yang baru di Timur Tengah dan pasokan yang ketat. Laporan EIA terbaru mengkonfirmasi ketatnya kondisi tersebut, menunjukkan penarikan inventaris minyak mentah AS yang lebih besar dari yang diharapkan, yaitu lebih dari 3 juta barel. Dukungan mendasar ini menunjukkan bahwa penurunan harga mungkin dipandang sebagai peluang pembelian. Gold mengalami kesulitan untuk mempertahankan rally di atas $2,250 per ons, tertekan oleh imbal hasil Treasury AS yang tinggi, dengan surat utang 10 tahun berada di sekitar 4.5%. Meskipun logam ini menarik beberapa permintaan sebagai aset aman, biaya peluang tinggi untuk memegang aset yang tidak memberikan imbal hasil menjadi hambatan utama. Posisi derivatif harus memperhitungkan pasar yang mungkin bergerak dalam kisaran hingga munculnya katalis baru.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.