WTI Crude Oil sedang mengalami penurunan, saat ini dihargai sekitar $56,63 per barel. Harga ini telah turun lebih dari 1,0% hari ini, mendekati nilai terendahnya sejak awal Mei. Dollar AS yang lebih kuat berkontribusi terhadap penurunan ini, menjadikan minyak lebih mahal bagi pemegang mata uang lainnya. Para pedagang waspada karena aliran penyimpanan minyak mentah Cina yang menurun pada bulan September, menunjukkan kemungkinan penurunan permintaan dari konsumen minyak terbesar di dunia.

Proyeksi Masa Depan dan Pengaruh Pasar

Badan Energi Internasional (IEA) telah memprediksi “kelebihan besar” pada tahun 2026, akibat pertumbuhan pasokan yang stabil dan penurunan permintaan dari ekonomi besar. Selain itu, ketegangan perdagangan AS-Cina mempengaruhi sentimen pasar, bersamaan dengan kekhawatiran tentang pergeseran global menuju energi terbarukan. WTI diperdagangkan di bawah rata-rata pergerakan jangka pendek dan panjang, menjaga proyeksi penurunan. Dukungan terlihat di kisaran $54,00-$55,00, dengan penurunan di bawahnya berisiko menyebabkan penurunan lebih lanjut menuju $53,00. Tingkat $60,00 berfungsi sebagai titik resistensi penting; tanpa kembali ke level ini, sentimen pasar tetap bearish. Indeks Kekuatan Relatif yang mendekati 30,5 menunjukkan kondisi terjual berlebih, tetapi tidak ada sinyal pembalikan yang terlihat. Sebaliknya, Indeks Arah Rata-rata berada di 28,6 yang menunjukkan tren penurunan yang semakin menguat.

Peluang di Pasar Saat Ini

Dengan tren penurunan yang jelas dalam minyak mentah WTI, terdapat peluang dalam strategi yang memanfaatkan harga yang jatuh atau stagnan. Saat minyak diperdagangkan mendekati $56,63, jauh di bawah rata-rata pergerakannya, para pedagang harus mempertimbangkan untuk menjual kontrak berjangka atau membeli opsi put. Momentum penurunan yang semakin kuat menunjukkan bahwa bertaruh melawan pasar adalah jalur yang lebih mungkin untuk menghasilkan keuntungan dalam beberapa minggu mendatang. Kekhawatiran mengenai permintaan Cina kini didukung oleh data konkret, karena Biro Statistik Nasional mereka melaporkan bulan ini bahwa impor minyak mentah bulan September turun sebesar 4,5% dibandingkan tahun lalu. Perlambatan dari importir terkemuka di dunia ini menunjukkan bahwa setiap kenaikan harga kemungkinan akan bertemu dengan tekanan penjualan. Kami melihat potensi rebounce kecil ini sebagai peluang untuk memasuki posisi bearish baru. Sisi pasokan dari persamaan ini juga menjadi perhatian untuk setiap potensi pemulihan harga. Ramalan IEA tentang kelebihan besar yang akan terjadi pada tahun 2026 semakin diperkuat oleh output saat ini, dengan laporan EIA minggu lalu menunjukkan produksi minyak mentah AS mencapai angka tertinggi baru yaitu 13,9 juta barel per hari. Pasokan non-OPEC yang kuat ini menciptakan batasan yang kuat untuk harga. Dollar AS yang kuat, didukung oleh nada “hawkish” Federal Reserve dalam pertemuan tanggal 15 Oktober, terus membuat minyak lebih mahal bagi pembeli internasional. Tekanan dari mata uang ini menambah lapisan tekanan lain pada komoditas. Selama dollar tetap kuat terhadap mata uang mayor lainnya, sulit untuk menemukan argumen bagi kenaikan harga minyak yang berkelanjutan. Kami mengamati dengan seksama zona dukungan kritis di antara $54,00 dan $55,00, level yang sudah bertahan dua kali sejauh ini di tahun 2025. Penurunan yang signifikan di bawah level ini kemungkinan akan memicu percepatan penjualan. Ini menjadikan opsi put dengan harga pelaksanaan di $53,00 atau lebih rendah sebagai strategi menarik untuk dipertimbangkan menjelang ekspirasi November dan Desember. Untuk setiap pembalikan bullish menjadi mungkin, kita perlu melihat harga kembali ke level $60,00 dengan volume yang signifikan. Sampai itu terjadi, menjual spread kredit call di luar uang dengan harga pelaksanaan yang jauh di atas $60,00 bisa menjadi strategi yang layak. Pendekatan ini memungkinkan para pedagang untuk memperoleh keuntungan dari harapan bahwa level ini akan bertindak sebagai resistensi yang kuat.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Biogen Inc. (BIIB), yang pernah diperdagangkan pada $470 pada tahun 2021, kini memiliki harga sekitar $140. Baru-baru ini, BIIB melampaui garis tren menurun yang signifikan sejak 2023, memuncak pada $160 sebelum kembali ke level breakout. Penarikan kembali ini memberikan kesempatan bagi pembeli potensial untuk berinvestasi di garis tren, dengan analisis teknis menunjukkan target kemungkinan di $190. Pergerakan pasar lainnya termasuk kenaikan 550 poin di Dow Jones akibat peningkatan Apple. Emas mengalami peningkatan 2% karena kemungkinan pemotongan suku bunga Federal Reserve mempengaruhi pasar. Sementara itu, Geoff Kendrick dari Standard Chartered memprediksi target Bitcoin mencapai $500,000 pada tahun 2028, menyoroti ketahanan fundamental inti cryptocurrency meskipun terdapat koreksi baru-baru ini. Pasangan mata uang mengalami perubahan terkait berita ekonomi, di mana EUR/USD menurun seiring menguatnya Dolar AS. Demikian juga, GBP/USD menghadapi tekanan dengan trader memfokuskan pada data inflasi UK yang akan datang. Pasar yang lebih luas tetap bergejolak dengan risiko geopolitik dan kekhawatiran perdagangan yang mempengaruhi komoditas seperti emas dan perak. FXStreet memberikan pernyataan yang mengarah ke masa depan untuk tujuan informasi, menyarankan penelitian mendalam sebelum mengambil keputusan keuangan. Saham Biogen memberikan kita pengaturan teknis klasik saat ini, pada 20 Oktober 2025. Saham ini telah menembus garis tren turun yang signifikan sejak 2023 dan kini melakukan pengujian kembali pada titik breakout sekitar $140. Penarikan kembali ini pada “lokasi kejadian” memberikan titik masuk textbook untuk potensi kenaikan. Bagi trader derivatif, ini menyarankan untuk membeli opsi call guna memanfaatkan rally yang diharapkan menuju target $190. Kita harus melihat tanggal kedaluwarsa pada Desember 2025 atau Januari 2026 untuk memberikan cukup waktu bagi perdagangan untuk berkembang, mungkin fokus pada harga strike $150 atau $160 untuk keseimbangan risiko dan imbalan yang baik. Data opsi terbaru menunjukkan peningkatan volume call yang signifikan untuk kedaluwarsa ini, menunjukkan bahwa orang lain memposisikan diri untuk kenaikan. Kekuatan teknis ini didukung oleh fundamental yang membaik, saat kita menunggu laporan earnings Q3 di awal November. Penjualan obat Alzheimer Leqembi, yang merupakan pendorong pertumbuhan utama, diharapkan menunjukkan momentum yang terus berlanjut, dengan estimasi konsensus memperkirakan lebih dari $650 juta untuk kuartal ini. Ini akan menunjukkan peningkatan yang signifikan dari angka penjualan yang kita lihat sebelumnya tahun ini. Sektor bioteknologi yang lebih luas juga menunjukkan tanda-tanda kehidupan setelah tidak diminati selama sebagian besar tahun 2023 dan 2024. SPDR S&P Biotech ETF (XBI) naik hampir 5% bulan ini, karena lingkungan suku bunga yang stabil membuat sektor-sektor pertumbuhan menarik kembali. Angin belakang di seluruh sektor ini bisa memberikan dorongan tambahan bagi saham Biogen. Strategi yang lebih terdefinisi risikonya adalah menggunakan bull call spread, seperti membeli call $150 untuk Desember dan menjual call $180 untuk Desember. Ini akan menurunkan biaya awal perdagangan dan mendefinisikan maksimum profit, menjadikannya cara yang lebih murah untuk bertaruh pada rally. Pendekatan ini sangat bijaksana mengingat potensi volatilitas di sekitar pengumuman earnings yang akan datang. Kita juga harus mempertimbangkan risiko bahwa breakout ini gagal, yang pernah terjadi sebelumnya dengan saham ini, terutama setelah kekecewaan Aduhelm pada tahun 2021. Jika saham gagal mempertahankan dukungan dan ditutup secara pasti di bawah level $135 setiap harinya, tesis bullish ini akan menjadi tidak valid. Level ini berfungsi sebagai sinyal jelas bagi kita untuk keluar dari posisi dan meminimalkan kerugian.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Tantangan Fiskal Zona Euro

Euro menghadapi tantangan akibat penurunan peringkat kredit Prancis oleh S&P dari AA- menjadi A+. Penurunan ini mengikuti penurunan oleh Fitch dan DBRS, meningkatkan persepsi risiko fiskal di Zona Euro. Data PPI Jerman menunjukkan penurunan bulanan untuk September, menunjukkan adanya tekanan disinflasi yang terus berlanjut. Pelaku pasar memantau pidato dari Bank Sentral Eropa (ECB) yang disampaikan oleh Isabel Schnabel dan Joachim Nagel. Pernyataan ini mungkin memberikan wawasan tentang posisi kebijakan ECB dalam konteks ekonomi yang rapuh. Euro menunjukkan hasil campuran terhadap mata uang utama. Ini paling kuat terhadap Dolar Kanada, menunjukkan kinerja yang beragam di berbagai mata uang. Data ini menyoroti perubahan kekuatan mata uang berdasarkan perubahan harian. Kenaikan kecil dalam EUR/GBP ke 0.8690 mencerminkan adanya tarik-ulur antara dua mata uang yang menghadapi rintangan signifikan. Ketidakpastian fiskal di Inggris dianggap sebagai penggerak utama, tetapi masalah Euro sendiri, seperti penurunan peringkat kredit Prancis, menghalangi pergerakan naik yang kuat. Ini menunjukkan bahwa pasangan ini kemungkinan akan tetap volatil dan dalam kisaran sampai muncul pendorong yang lebih jelas. Untuk kami, Anggaran Musim Gugur Inggris yang akan datang dan angka inflasi minggu ini adalah peristiwa paling penting di horizon. Prakiraan September 2025 dari Kantor Tanggung Jawab Anggaran menunjukkan utang Inggris terhadap PDB naik menuju 101,5%, yang sudah mengganggu pasar. Kami harus mempersiapkan volatilitas yang lebih tinggi yang tersirat seputar rilis data yang berkaitan dengan Inggris ini.

Mempertimbangkan Strategi Perdagangan

Di sisi lain, kami tidak dapat mengabaikan risiko fiskal yang semakin meningkat di Zona Euro, yang disorot oleh penurunan peringkat kredit Prancis. Utang publik Prancis sekarang diperkirakan oleh IMF akan melebihi 112% dari PDB pada akhir tahun 2025, yang memberi beban berat pada mata uang tunggal. Ini, dikombinasikan dengan tren disinflasi di Jerman di mana indeks Ifo Business Climate mencapai titik terendah dua tahun lalu bulan lalu, membatasi potensi Euro terhadap Sterling. Mengingat tekanan yang saling bertentangan ini, kami percaya taruhan arah terlalu berisiko. Pendekatan yang lebih baik adalah berdagang berdasarkan volatilitas yang diharapkan dengan menggunakan strategi opsi seperti long straddle, yang akan menguntungkan dari pergerakan harga yang signifikan ke arah mana pun setelah anggaran Inggris atau data inflasi. Strategi ini memungkinkan kami memanfaatkan kecemasan pasar tanpa harus meramalkan hasilnya. Kami mengingat volatilitas sterling yang ekstrem setelah “mini-budget” Inggris pada tahun 2022, yang menjadi pengingat betapa sensitifnya pound terhadap berita fiskal. Komentar hati-hati dari Bank of England masuk akal, karena angka inflasi September 2025 yang sebesar 2,4% tetap tinggi di atas targetnya. Ketatnya kebijakan ini memberikan dasar bagi pound tetapi juga meningkatkan risiko guncangan kebijakan. Buat akun VT Markets Anda secara langsung dan mulai berdagang sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Annaly Capital Management Inc. dijadwalkan untuk merilis hasil kuartal ketiga 2025 pada 22 Oktober, setelah pasar tutup. Perusahaan diperkirakan akan melihat peningkatan dalam pendapatan dan pendapatan bunga bersih dibandingkan dengan tahun sebelumnya. Pada kuartal sebelumnya, pendapatan melampaui harapan, didorong oleh peningkatan rata-rata hasil aset yang menghasilkan bunga, meskipun terjadi penurunan nilai buku per saham. Secara umum, Annaly telah melebihi estimasi, dengan kejutan rata-rata 2,19% dalam tiga dari empat kuartal terakhir.

Perkiraan Pendapatan Bunga Bersih

Estimasi konsensus untuk pendapatan bunga bersih kuartal ketiga adalah sebesar $447 juta, meningkat dari tahun sebelumnya yang sebesar $13,4 juta. Ekspektasi pendapatan tetap di 72 sen, mewakili peningkatan 9,1% dibandingkan tahun lalu. Meskipun ada pemotongan suku bunga oleh Federal Reserve pada bulan September, suku bunga hipotek tetap stabil, mendorong pertumbuhan dalam pembiayaan kembali dan asal baru. Kepemilikan MBS Annaly kemungkinan mengalami tingkat pelunasan awal yang tinggi, berdampak positif pada amortisasi premi bersih. Selisih MBS agen menyempit, berpotensi meningkatkan nilai buku Annaly dan biaya layanan, dengan pendapatan layanan bersih diperkirakan akan meningkat sebesar 15,6%. Namun, Earnings ESP saat ini untuk Annaly adalah 0,00% dengan Peringkat Zacks 3, tidak menunjukkan kemungkinan kejutan positif pada pendapatan. Di kuartal ketiga, Annaly mengungguli industri dan Orchid Island Capital tetapi tidak Arbor Realty Trust.

Pandangan untuk Posisi Derivatif

Dengan laporan pendapatan Annaly yang akan datang pada 22 Oktober, kita melihat pengaturan yang rumit untuk posisi derivatif. Sementara estimasi konsensus memproyeksikan peningkatan signifikan dalam pendapatan bunga bersih tahunan ke $447 juta, model peramalan tidak menunjukkan kemungkinan kejutan pendapatan yang kuat. Ini menunjukkan bahwa berita positif mungkin sudah dipertimbangkan dalam harga saham, membatasi potensi pergerakan besar ke atas. Lingkungan suku bunga yang lebih luas mendukung pandangan positif terhadap nilai buku. Meskipun ada pemotongan suku bunga sebesar 25 basis poin oleh Federal Reserve pada 17 September 2025, rata-rata suku bunga hipotek tetap 30 tahun tetap stabil, hanya turun sedikit dari 6,15% menjadi 6,05% menurut data pembiayaan perumahan terbaru. Stabilitas relatif ini membantu selisih sekuritas yang dijamin hipotek agen menyempit, yang merupakan manfaat langsung bagi portofolio Annaly. Dalam konteks ini, pasar opsi menunjukkan premi yang meningkat menjelang pengumuman. Kami melihat bahwa volatilitas implisit 30 hari untuk NLY telah naik hampir 45%, jauh di atas rata-rata 52-minggu sebesar 35%. Ini menjadikan penjualan volatilitas menarik, karena strategi seperti short straddle atau iron condor dapat menguntungkan jika pendapatan datang seperti yang diharapkan tanpa kejutan besar. Untuk trader yang lebih optimis tentang pandangan terhadap hak layanan hipotek dan ingin bertaruh pada kejutan positif, strategi risiko terdefinisi adalah jalur yang paling masuk akal. Kami mengingat penurunan tajam dalam nilai buku selama volatilitas tahun 2023, menjadikan kehati-hatian sangat penting. Bull call spread akan memungkinkan trader untuk memanfaatkan reli moderat sambil membatasi potensi kerugian jika saham tidak bergerak lebih tinggi.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Ekonomi Swedia adalah faktor kunci dalam menjaga kekuatan SEK, dengan analis FX Rabobank mencatat bahwa Swedia adalah salah satu dari sedikit ekonomi G10 yang tidak berisiko mengalami pelonggaran lebih lanjut dari bank sentral dalam setahun ke depan. Rabobank menyarankan bahwa ECB telah menyelesaikan siklus pemangkasan suku bunga, meskipun pasar mengharapkan sekitar 19 basis poin pelonggaran pada akhir tahun depan. Sebaliknya, pemangkasan suku bunga yang lebih besar diprediksi dari bank sentral seperti Fed, BoE, RBA, dan lainnya dalam waktu satu tahun. Sikap hawkish Riksbank mendukung SEK, yang sudah menjadi mata uang G10 berkinerja terbaik pada tahun 2023. Sejak akhir 2023, EUR/SEK telah berada dalam tren penurunan, membalikkan tren naik yang telah berlangsung lama sejak 2013. Ada potensi untuk pelunakan moderat lebih lanjut dari EUR/SEK selama 12 bulan ke depan menuju angka 10.60, tergantung pada perbaikan data ekonomi Swedia. Data PDB Swedia Q3 dan penjualan ritel September minggu depan sangat penting untuk tanda-tanda perbaikan aktivitas ekonomi. Dengan asumsi tidak ada pemangkasan suku bunga lebih lanjut dari Riksbank, disarankan untuk menjual EUR/SEK saat harga naik. SMA 200-hari di EUR/SEK 11.08 dapat menjadi resistensi. Kami melihat Krona Swedia memiliki keuntungan karena bank sentralnya, Riksbank, adalah salah satu yang diperkirakan akan mempertahankan suku bunga tetap dalam setahun ke depan. Data terbaru dari Statistik Swedia menunjukkan inflasi CPIF bulan September berada di 2.3%, yang membenarkan sikap ini. Ini kontras dengan European Central Bank, di mana pasar memperkirakan pelonggaran lebih lanjut karena perkiraan HICP cepat terbaru untuk Oktober 2025 turun ke 1.8%. Namun, kekuatan terus menerus SEK sangat tergantung pada angka ekonomi Swedia yang solid, karena banyak kebijakan hawkish Riksbank sudah tercermin dalam harga saat ini. Pasar dengan cemas menunggu data PDB Q3 minggu depan, menyusul ekspansi yang lesu sebesar 0.2% pada Q2 2025. Kejutan positif di sini akan diperlukan untuk mendorong Krona menjadi lebih kuat. Poin-poin penting: – SEK merupakan mata uang G10 dengan kinerja terbaik tahun ini. – Tren penurunan EUR/SEK sejak akhir 2023. – Riksbank diharapkan mempertahankan suku bunga tetap. – Data PDB Q3 dan penjualan ritel penting untuk tanda-tanda pemulihan ekonomi.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Newmont Mining Corporation (NEM) adalah produsen emas global terkemuka, beroperasi di berbagai benua termasuk Amerika Utara dan Selatan, Afrika, Australia, dan Asia. Analisis gelombang Elliott terbaru menunjukkan momentum yang kuat untuk harga sahamnya. Diagram gelombang Elliott bulanan untuk Newmont menunjukkan gelombang bullish yang kuat, yang menyarankan kemungkinan terjadinya lonjakan ke level tertinggi sepanjang masa yang baru. Dari titik terendah historis $12,75 pada tahun 2000, harga sahamnya mencapai gelombang (I) di $62,72 sebelum mundur ke $15,39. Saat ini, gelombang (III) sedang berkembang dengan gelombang I mencapai puncak di $86,37 dan gelombang II mundur ke $29,42. Kenaikan diharapkan akan berlanjut jika harga tetap di atas $15,39.

Progres Gelombang

Pada diagram harian, koreksi gelombang II Newmont berakhir di $29,03, membuka jalan untuk gelombang III yang meningkat. Kenaikan awal gelombang (1) mencapai $58,72, setelah itu gelombang (2) turun ke $36,86. Dengan dukungan di atas $29,03, saham ini siap untuk pergerakan naik yang berkelanjutan di gelombang III. Kami melihat tren bullish yang kuat terbentuk di Newmont Mining (NEM), dengan analisis teknis menunjukkan saham ini sedang bersiap untuk lonjakan ke level tertinggi sepanjang masa. Pergerakan ini didukung oleh kondisi ekonomi yang lebih luas, karena data inflasi terbaru yang dirilis oleh Biro Statistik Tenaga Kerja menunjukkan angka inflasi yang lebih tinggi dari yang diharapkan yaitu 3,9%. Inflasi yang terus-menerus ini mendorong investasi ke aset nyata seperti emas. Untuk beberapa minggu mendatang, kita harus mempertimbangkan untuk berposisi pada momentum naik ini menggunakan opsi call. Level kunci yang perlu diperhatikan adalah dukungan di $29,03; selama saham tetap di atas harga ini, pandangan bullish tetap berlaku. Kita dapat melihat opsi yang berakhir pada Desember 2025 atau Januari 2026 untuk memberi waktu yang cukup bagi perdagangan ini untuk berkembang.

Lingkungan yang Menguntungkan

Lingkungan untuk emas semakin menguntungkan, yang secara langsung menguntungkan produsen besar seperti Newmont. Harga emas spot baru-baru ini diperdagangkan di atas $2.200 per ons, level yang belum terlihat sejak awal 2024, saat Indeks Dolar AS melemah setelah pernyataan dovish terbaru dari Federal Reserve mengenai kebijakan moneter. Latar belakang makro ini memperkuat argumen untuk lonjakan signifikan dalam saham pertambangan. Strategi yang terdefinisi seperti bull call spread bisa menjadi cara efektif untuk berpartisipasi sambil mengelola biaya masuk. Kita bisa menggunakan titik terendah baru-baru ini di $36,86 sebagai acuan untuk menyusun perdagangan ini, karena analisis menunjukkan level ini seharusnya bertahan. Pola teknis menunjukkan bahwa kita berada di tahap awal kemajuan gelombang ketiga yang besar, yang sering kali merupakan yang paling kuat. Buat akun VT Markets Anda yang aktif dan mulai berdagang sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Core Scientific Inc. adalah pemain kunci dalam sektor penambangan Bitcoin di Amerika Utara, dikenal karena infrastrukturnya yang efisien. Seiring dengan pertumbuhan sektor aset digital, Core Scientific menunjukkan kinerja yang kuat, menunjukkan tren positif untuk penambangan. Analisis pola Gelombang Elliott mengungkap pergerakan harga yang tepat dan target untuk Core Scientific. Koreksi zigzag tiga gelombang menandai Gelombang ((2)) di $6,20 pada April 2025, yang mengarah ke puncak baru dan urutan bullish yang sedang berlangsung. Perusahaan ini sedang maju di Gelombang (3) dari ((3)), membutuhkan setidaknya tiga ayunan naik lebih lanjut. Saham diperkirakan akan naik ke $24,40 – $31,90, dengan gelombang dorongan yang kuat sedang berlangsung. Pola bullish terlihat dalam siklus harian. Investor disarankan untuk masuk setelah fase koreksi, seperti koreksi 3, 7, atau 11 ayunan, dengan menggunakan strategi Gelombang Elliott. Sistem Blue Box membantu mengidentifikasi titik-titik masuk ini secara akurat, memberikan strategi untuk memanfaatkan pergerakan naik berikutnya. Urutan bullish yang kita lihat di Core Scientific sedang berkembang dalam pasar kripto yang sangat kuat. Dengan Bitcoin bertahan kokoh di atas $115.000 pada Oktober 2025, lingkungan ini ideal bagi para penambang yang efisien. Latar belakang yang kuat ini mendukung pandangan bahwa momentum kenaikan saham baru saja dimulai. Mengingat saham berada dalam fase paling kuat dari kemajuannya, opsi panggilan menawarkan cara untuk memanfaatkan gerakan yang diharapkan menuju zona target $24,40 hingga $31,90. Kita melihat reli ini dari titik terendah April 2025 dekat $6,20 sebagai penggerak utama. Trader dapat mempertimbangkan opsi panggilan dengan tanggal kedaluwarsa pada awal 2026 untuk memberi waktu agar pola ini sepenuhnya terwujud. Untuk mereka yang mencari pendekatan yang lebih konservatif atau untuk menghasilkan pendapatan, menjual opsi put yang terjamin tunai pada setiap penurunan adalah strategi yang bijak. Ini sejalan dengan ide menggunakan penarikan untuk membangun posisi. Koreksi kecil, yang normal bahkan dalam tren naik yang kuat, akan menghadirkan peluang ideal untuk mengumpulkan premi pada harga strike di mana seseorang nyaman memiliki saham tersebut. Outlook ini didukung oleh fundamental industri yang kuat yang telah kita lihat sepanjang 2025. Tingkat hash jaringan Bitcoin telah melampaui 1.200 EH/s, namun profitabilitas tetap tinggi dengan harga hash secara konsisten di atas $120 per petahash per hari. Ini menunjukkan bahwa penambang efisien seperti CORZ beroperasi dalam lingkungan pendapatan yang sangat menguntungkan.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Data terbaru menunjukkan Indeks Harga Bahan Mentah Kanada meningkat sebesar 1,7% pada bulan September, berbeda dari penurunan 0,6% sebelumnya. Pembaruan ini datang di tengah berbagai kekhawatiran ekonomi termasuk inflasi Kanada, perselisihan perdagangan yang sedang berlangsung, dan kemungkinan penutupan pemerintah AS. Dalam pergerakan pasar terbaru, Dow Jones Industrial Average naik 550 poin setelah adanya peningkatan dari Apple, sementara harga emas melonjak 2% karena meningkatnya ekspektasi pemangkasan suku bunga Federal Reserve. Perak juga mencatat kenaikan karena daya tarik sebagai aset aman di tengah kekhawatiran tentang penutupan AS dan ancaman geopolitik.

Fluktuasi dalam Pasangan Mata Uang

Pasangan mata uang seperti EUR/USD dan GBP/USD mengalami fluktuasi, dengan yang pertama merosot ke 1,1640 dekat level terendah harian dan yang kedua menguji dukungan di sekitar 1,3400. Harga emas tetap terbatas di bawah $4,360 di tengah ketidakpastian perdagangan AS–Tiongkok dan spekulasi tentang perubahan kebijakan Federal Reserve. Di antara cryptocurrency, Bitcoin diperkirakan oleh beberapa analis dapat mencapai $500,000 pada tahun 2028. Sementara itu, terjadinya crash besar-besaran di pasar crypto baru-baru ini mengakibatkan kerugian lebih dari $19 miliar dalam posisi yang menggunakan pengungkit. Minggu ini, para investor diperkirakan akan memantau data inflasi AS dan negosiasi perdagangan AS–Tiongkok yang sedang berlangsung. Indikator ekonomi ini diharapkan dapat mempengaruhi pasar secara signifikan dalam beberapa hari mendatang.

Sinyal yang Bertentangan dari AS

Kita melihat sinyal yang bertentangan dari AS, dengan kekhawatiran tentang penutupan pemerintah yang bertabrakan dengan optimisme tentang resolusi. Lingkungan ini sangat sesuai untuk volatilitas yang tinggi, membuat strategi vega panjang dengan opsi menjadi menarik. Secara historis, kita melihat VIX meloncat lebih dari 30% pada minggu pertama penutupan diperpanjang tahun 2018-2019, pola yang dapat terulang dalam beberapa hari mendatang. Tren dominan tetap merupakan melemahnya Dolar AS, yang didorong oleh bertambahnya taruhan pada pemangkasan suku bunga Federal Reserve. Pasar futures Fed Fund kini memperkirakan kemungkinan lebih dari 75% untuk pemangkasan suku bunga sebelum akhir tahun, memberikan tekanan berkelanjutan pada dolar. Ini mendukung penggunaan derivatif untuk memposisikan diri dalam potensi penurunan lebih lanjut pada indeks dolar (DXY). Kenaikan harga emas mendekati $4,360 per ons merupakan hasil langsung dari ketidakpastian ini dan melemahnya dolar. Setelah lebih dari dua kali lipat dari puncak yang terlihat pada awal 2020-an, logam ini tetap menjadi aset aman primadona. Opsi beli pada kontrak berjangka emas dapat menawarkan cara untuk berpartisipasi dalam potensi kenaikan lebih lanjut sambil mengelola risiko jika sentimen tiba-tiba berubah. Poin-poin penting dari lonjakan mendadak 1,7% pada Indeks Harga Bahan Mentah Kanada untuk bulan September adalah data penting yang harus kita perhatikan. Tekanan inflasi ini menempatkan Bank of Canada pada posisi yang jauh lebih agresif dibandingkan dengan Federal Reserve yang lebih dovish. Kita melihat peluang dalam memposisikan dolar Kanada yang lebih kuat terhadap dolar AS menggunakan kontrak berjangka atau opsi.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Pada bulan September, harga produk industri Kanada meningkat sebesar 0,8%, melampaui pertumbuhan yang diperkirakan sebesar 0,5%. Kenaikan ini menunjukkan tren yang dapat memengaruhi berbagai pasar, terutama yang terkait dengan sektor industri. Pasangan GBP/USD mengalami fluktuasi menjelang level support 1,3400. Pergerakan ini merupakan reaksi terhadap penguatan Dolar AS menjelang penutupan Wall Street.

Harga Emas dan Harapan Federal Reserve

Harga emas berada di bawah angka $4,360 per ons troy, dipengaruhi oleh kekhawatiran mengenai perdagangan AS–Cina yang terus berlanjut. Harapan juga meningkat bahwa Federal Reserve mungkin mengambil sikap lebih mendukung, yang memengaruhi dinamika pasar. Ada kekhawatiran luas sekitar masalah perdagangan dan inflasi di Amerika Serikat dan Cina. Faktor-faktor ini menjadi pusat pembicaraan ekonomi saat pasar menunggu data baru. Bagi mereka yang mengamati cryptocurrency, pertumbuhan Bitcoin diproyeksikan tetap kuat, dengan minat yang meningkat meskipun ada volatilitas terbaru. Pandangan baru terus muncul, membentuk prospek masa depan untuk aset digital. FXStreet menekankan pentingnya melakukan riset menyeluruh sebelum mengambil keputusan investasi. Pernyataan yang bersifat prediktif secara inheren tidak pasti, dan investasi membawa risiko, termasuk kehilangan jumlah pokok. Pembaca dianjurkan untuk membuat pilihan yang terinformasi secara mandiri.

Volatilitas dan Strategi Investasi

Lonjakan harga produk industri Kanada sebesar 0,8% yang lebih tinggi dari yang diperkirakan adalah sinyal jelas bahwa inflasi tidak akan mereda dengan mudah. Kita harus mengantisipasi bahwa Bank of Canada akan tetap waspada, memberikan tekanan ke atas pada Dolar Kanada. Ini membuat membeli opsi beli pada Dolar Kanada atau bertaruh pada suku bunga jangka pendek Kanada yang lebih tinggi menjadi strategi menarik dalam beberapa minggu mendatang. Di AS, kombinasi pembicaraan penutupan dan ketidakpastian mengenai langkah selanjutnya dari Fed menciptakan lingkungan yang sempurna untuk volatilitas. Dengan VIX, ukuran utama ketakutan pasar, mendekati 16 yang relatif rendah minggu lalu, tampak bahwa ketenangan telah menghinggapi meskipun ada risiko. Kita melihat ini sebagai kesempatan untuk membeli opsi beli VIX atau menggunakan straddle pada indeks utama untuk mendapatkan keuntungan dari pergerakan tajam ke arah mana pun. Sementara pasar memperhitungkan pemotongan suku bunga oleh Fed, kita harus ingat bahwa inflasi inti untuk bulan September masih berada di level yang keras di 3,6% tahun-ke-tahun. Divergensi ini menunjukkan bahwa data pekerjaan atau inflasi yang lebih kuat dari perkiraan dapat memaksa penyesuaian cepat pada futures dana Fed. Opsi yang bertaruh melawan pemotongan suku bunga yang dalam sebelum musim semi 2026 dapat memberikan nilai yang signifikan. Jangan mengabaikan pencarian keamanan seiring dengan ketegangan geopolitik dan drama politik AS yang terus berlangsung. Kita melihat bagaimana harga emas melonjak lebih dari 4% selama penutupan yang berkepanjangan pada tahun 2018, dan lingkungan ini terasa sangat mirip. Opsi beli pada emas dan perak tampak sebagai lindung nilai yang solid terhadap meningkatnya ketidakpastian dan potensi pelemahan Dolar AS. Dolar AS yang baru-baru ini mengalami rebound memberikan tekanan pada baik Euro maupun Pound Sterling. Dengan PMI manufaktur Jerman terbaru terus memberikan sinyal peringatan resesi di bawah 45, Bank Sentral Eropa memiliki sedikit ruang untuk bersikap agresif seperti yang mungkin diperlukan oleh Fed. Ini menunjukkan untuk menjual reli pada pasangan EUR/USD, dengan kemungkinan menggunakan opsi jual untuk membatasi risiko sambil menangkap penurunan. Buat akun VT Markets langsung Anda dan mulai trading sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Pound Sterling memulai minggu ini dengan performa yang kurang baik dibandingkan mata uang lainnya. Ini disebabkan oleh data IndeksHarga Konsumen (IHK) Inggris yang akan datang untuk bulan September, yang menjadi fokus utama pasar. Para pelaku pasar sangat menyadari potensi Bank of England untuk mengubah suku bunga. IHK inti diperkirakan akan naik menjadi 3.7% secara tahunan dari angka sebelumnya yaitu 3.6%.

Dinamika Pasar Mata Uang

Di pasar mata uang, pasangan GBP/USD menunjukkan sedikit volatilitas. Pasangan ini telah mendekati level 1.3500 setelah mundur ke sekitar 1.3250. Pergerakan Dolar AS diakui berpengaruh dalam perubahan ini, mengingat Dolar menghadapi tantangan minggu lalu. Para pengamat memperhatikan data inflasi AS yang dapat mempengaruhi arah pasangan GBP/USD di masa depan. Emas bereaksi positif di tengah ketidakpastian geopolitik dan kemungkinan sikap dovish dari Federal Reserve. Perdagangannya baru-baru ini mencapai titik tertinggi harian sekitar $4,360 per ons troy.

Outlook Pound Sterling

Pada 20 Oktober 2025, kami memantau Pound Sterling dengan cermat, karena terlihat kurang baik dibandingkan mata uang utama lainnya. Pasar menunggu laporan Indeks Harga Konsumen (IHK) Inggris untuk bulan September, yang akan keluar pada hari Rabu, 22 Oktober. Data ini akan menjadi sinyal besar bagi apa yang mungkin dilakukan Bank of England (BoE) dengan suku bunga untuk sisa tahun ini. Harapan adalah inflasi inti sedikit meningkat menjadi 3.7% dari 3.6%, dan kejutan di sini dapat menyebabkan pergerakan signifikan. Melihat kembali pada data Agustus yang dirilis bulan lalu, inflasi inti tetap tinggi di 3.9%, yang mencegah BoE berkomitmen untuk pemotongan suku bunga lebih lanjut. Pembacaan tinggi lainnya minggu ini akan memperkuat pandangan bahwa suku bunga akan tetap tinggi, kemungkinan akan menguatkan pound. Bagi trader derivatif, ini menciptakan peluang jelas di sekitar pengumuman inflasi. Membeli straddle atau strangle dengan jangka waktu pendek pada GBP/USD bisa menjadi cara cerdas untuk memainkan volatilitas yang diharapkan tanpa harus mempertaruhkan arah tertentu. Jika angka inflasi menyimpang signifikan dari perkiraan 3.7%, baik lebih tinggi atau lebih rendah, posisi ini dapat menjadi menguntungkan. Pasangan GBP/USD sendiri telah menunjukkan ketahanan, menemukan dukungan solid di sekitar level 1.3250 dan sekarang bergerak menuju level resistance 1.3500. Kekuatan terbaru ini sebagian disebabkan oleh Dolar AS yang lebih lemah, yang kehilangan kekuatan terhadap sebagian besar rivalnya. Kami melihat Indeks Dolar AS (DXY) turun di bawah 103.5 minggu lalu untuk pertama kalinya dalam dua bulan, setelah angka penjualan ritel yang lebih lemah dari yang diharapkan. Kelemahan dolar ini memberikan angin belakang bagi GBP/USD, tetapi ujian utama akan menjadi data minggu ini. Trader yang optimis terhadap pound, yang mengharapkan inflasi UK tinggi, dapat mempertimbangkan opsi call dengan harga strike di atas 1.3500. Sebaliknya, mereka yang berpikir inflasi Inggris akan mereda dan BoE akan memberi sinyal pemotongan suku bunga dapat melihat opsi put di bawah level dukungan 1.3250.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.