Snapshot pasar hari ini menunjukkan skenario dinamis dengan sektor teknologi menunjukkan pertumbuhan. Poin-poin penting seperti IBM (+2,45%) dan ACN (+2,25%) memimpin momentum positif, sementara NVDA, pemimpin semikonduktor, turun 0,77%, menunjukkan hasil campuran dalam teknologi. Sektor kesehatan berkinerja baik, dengan LLY naik 2,35%, mencerminkan kepercayaan pada produsen obat dan inovasi kesehatan. Sebaliknya, sektor industri mengalami kesulitan dengan GE turun 2,89% dan RTX turun 1,08%, menimbulkan kekhawatiran di bidang kedirgantaraan dan pertahanan. Sektor ritel menghadapi tantangan dengan WMT dan COST turun 1,36% dan 1,70%, masing-masing, akibat perubahan pola pengeluaran konsumen.

Sentimen Pasar dan Strategi

Sentimen pasar tetap berhati-hati optimis, didukung oleh reaksi positif terhadap saham teknologi dan kesehatan meskipun ada kinerja campuran di area lain. Pertumbuhan yang berkelanjutan di perusahaan-perusahaan seperti AAPL (+1,01%) dan AMZN (+0,50%) menunjukkan kepercayaan yang terus berlanjut dalam gaya hidup yang didorong oleh teknologi. Namun, penurunan di sektor semikonduktor menimbulkan pertanyaan tentang masa depan perangkat keras teknologi. Strategi portofolio dapat melibatkan penguatan posisi di saham teknologi yang tangguh seperti IBM dan AAPL. Mengamati sektor industri untuk peluang undervaluasi sambil tetap berhati-hati adalah hal yang bijaksana. Perhatian juga harus diberikan kepada sektor kesehatan, terutama produsen obat, karena permintaan pasar yang stabil. Kami melihat adanya pemisahan yang jelas di pasar, dengan teknologi perusahaan menunjukkan kekuatan signifikan. Perusahaan seperti IBM dan ACN memimpin, kemungkinan didorong oleh angka pengeluaran IT perusahaan yang kuat yang dilaporkan untuk kuartal kedua tahun 2025. Untuk beberapa minggu ke depan, kami percaya membeli opsi panggilan September 2025 pada nama-nama ini dapat menangkap potensi keuntungan lebih lanjut. Kelemahan di semikonduktor, terutama NVDA, menunjukkan perbedaan penting dari rally teknologi yang lebih luas. Ini mengikuti laporan dari Asosiasi Industri Semikonduktor minggu lalu, yang menunjukkan penurunan sedikit penjualan global bulan-ke-bulan untuk Juli 2025, penurunan pertama semacam itu dalam lebih dari setahun. Ini mungkin menjadi kesempatan yang baik untuk membeli opsi put perlindungan pada ETF semikonduktor seperti SMH untuk melindungi terhadap potensi koreksi sektor besar-besaran.

Teknologi Konsumen dan Sektor Lainnya

Teknologi konsumen tetap menjadi sorotan, dengan kenaikan moderat dari Apple yang menunjukkan kepercayaan menjelang acara peluncuran produk September yang tradisional. Secara historis, kami telah melihat volatilitas tersirat meningkat pada Apple dalam minggu-minggu menjelang pengumuman iPhone baru. Para pedagang dapat mempertimbangkan untuk membeli opsi panggilan Oktober 2025 untuk berspekulasi tentang hype seputar iPhone 17 yang akan datang. Sektor kesehatan, khususnya LLY, terus menunjukkan kinerja yang kuat, membangun momentum mengesankan dari keuntungan yang melebihi ekspektasi yang diposting pada akhir Juli 2025. Mengingat momentum yang kuat dan permintaan yang tidak elastis untuk portofolio obat kuncinya, menjual opsi put yang aman secara kas bisa menjadi strategi yang layak. Ini memungkinkan kami untuk mengumpulkan premi sambil mendefinisikan harga di mana kami merasa nyaman memiliki saham. Sektor industri menunjukkan tanda peringatan, dengan GE dan RTX jatuh. Kelemahan ini sejalan dengan data Indeks Manajer Pembelian (PMI) terbaru yang menunjukkan kontraksi dalam pesanan baru untuk industri kedirgantaraan. Membeli opsi put pada saham-saham ini dapat memberikan perlindungan terhadap sentimen negatif lebih lanjut di sektor pertahanan dan manufaktur. Giant ritel seperti Walmart dan Costco mengalami kesulitan, mencerminkan laporan penjualan ritel terbaru dari Biro Sensus AS yang berada di bawah ekspektasi untuk Juli 2025. Ini menunjukkan bahwa setelah periode ketahanan, konsumen mungkin akhirnya menarik kembali pengeluaran diskresioner. Kami melihat ini sebagai kesempatan untuk membangun spread call bear, yang akan menguntungkan jika saham-saham ini terus diperdagangkan turun atau menyamping. Buat akun VT Markets Anda yang aktif dan mulai trading sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Inventaris minyak mentah AS naik sebesar 3,036 juta barel, berlawanan dengan perkiraan penurunan sebesar 0,275 juta barel. Inventaris distilat meningkat sebesar 0,714 juta barel, sedikit di bawah kenaikan yang diharapkan sebesar 0,725 juta barel. Inventaris bensin mengalami penurunan sebesar 0,792 juta barel, sementara ekspektasi adalah untuk penurunan sebesar 0,693 juta barel. Inventaris di Cushing meningkat sebesar 0,045 juta barel dibandingkan minggu sebelumnya.

Tinjauan Harga Minyak Mentah Saat Ini

Harga minyak mentah saat ini diperdagangkan lebih rendah sekitar $0,23, berada di $62,90. Harga tetap memiliki tren menurun, berada di bawah rata-rata pergerakan 100 hari yang sebesar $64,77. Kenaikan yang tidak terduga dalam inventaris minyak mentah merupakan sinyal negatif yang signifikan untuk pasar. Ekspektasi adalah untuk penurunan, tetapi yang terjadi adalah kenaikan lebih dari 3 juta barel. Ini menunjukkan bahwa permintaan lebih lemah dari yang diperkirakan menjelang akhir musim panas. Laporan ini mengkonfirmasi tren yang telah berkembang, sebagai data manufaktur global terbaru menunjukkan kelemahan, terutama di Eropa. Produksi minyak mentah AS juga tetap kuat, bertahan stabil dekat 13,4 juta barel per hari sesuai dengan angka terbaru, yang menambah tekanan pasokan. Penurunan kecil dalam bensin tidak cukup untuk mengimbangi data minyak mentah yang sangat negatif. Dengan harga saat ini diperdagangkan di bawah rata-rata pergerakan 100 hari sebesar $64,77, level tersebut kini berfungsi sebagai batas atas. Kelemahan teknis ini, dikombinasikan dengan data fundamental yang buruk, memperkuat pandangan negatif untuk minggu-minggu mendatang. Kami menganggap setiap kenaikan menuju level resistensi ini sebagai kesempatan untuk membuka posisi bearish.

Pertimbangan Strategi Perdagangan

Untuk trader derivatif, lingkungan ini mendukung strategi yang menguntungkan dari harga yang jatuh atau stagnan. Kami melihat minat yang meningkat dalam membeli opsi put bulan September dengan harga pelaksanaan di sekitar $60 dan $58. Ini memberikan cara yang jelas untuk bertaruh pada kemungkinan penurunan lebih lanjut dengan risiko yang terdefinisi. Pendekatan lain yang kami pertimbangkan adalah bear call spread. Dengan menjual opsi call dekat dengan harga saat ini dan membeli opsi call dengan harga pelaksanaan yang lebih tinggi untuk perlindungan, trader dapat mengumpulkan premi. Strategi ini menguntungkan jika harga minyak mentah bergerak turun, mendatar, atau hanya sedikit naik.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Dolar Selandia Baru menguat pada hari Rabu, melewati tingkat resistensi 0.5970 dan menuju 0.6000, akibat meningkatnya selera risiko dan melemahnya Dolar AS. Hal ini terjadi setelah angka inflasi AS yang moderat memperkuat ekspektasi pemotongan suku bunga oleh Federal Reserve pada bulan September untuk mendukung pasar tenaga kerja yang melemah. Taruhan pada pemotongan 25 basis poin bulan depan meningkat menjadi 95%, naik dari 85% sebelum rilis CPI AS terbaru. Indeks Harga Konsumen (IHK) AS untuk bulan Juli menunjukkan inflasi tahunan yang stabil di 2.7%, bertentangan dengan ekspektasi kenaikan menjadi 2.8%, sementara inflasi inti sedikit lebih tinggi di 3.1%, dari 2.9% di bulan Juni.

Ulasan Pejabat Fed

Agenda hari ini cukup ringan, hanya menampilkan pidato dari pejabat Fed, Austan Goolsbee dan Raphael Bostic. Komentar terbaru dari keduanya cenderung dovish, tidak mungkin memberikan dukungan bagi USD, dengan NZD mendapatkan manfaat dari gencatan perdagangan AS-China yang diperpanjang selama 90 hari. Inflasi mengukur kenaikan harga dari sekumpulan barang dan penting bagi bank sentral. Indeks Harga Konsumen (CPI) mencerminkan perubahan harga dari waktu ke waktu, dengan CPI inti mengecualikan elemen makanan dan bahan bakar yang bergejolak. Inflasi mempengaruhi nilai mata uang saat bank sentral menyesuaikan suku bunga sebagai respons. Kami melihat Dolar Selandia Baru menguat karena pasar yakin bahwa Federal Reserve AS akan memangkas suku bunga bulan depan. Pergerakan di atas level resistensi 0.5970 sangat signifikan, memfokuskan perhatian pada angka penting 0.6000 secara psikologis. Perubahan ini terutama didorong oleh melemahnya Dolar AS saat para trader mengantisipasi kebijakan moneter yang lebih longgar. Kasus untuk pemotongan suku bunga AS semakin meyakinkan, terutama setelah melihat data terbaru dari perspektif kami di bulan Agustus 2025. Laporan Non-Farm Payrolls untuk bulan Juli yang menunjukkan pertumbuhan pekerjaan hanya 150.000 dibandingkan ekspektasi 180.000, mengonfirmasi tren pasar tenaga kerja yang melemah yang telah kami amati. Ini, dikombinasikan dengan inflasi AS yang stabil, memberikan alasan jelas bagi Fed untuk bertindak di bulan September.

Divergensi Kebijakan Menguntungkan NZD

Sebaliknya, Bank Sentral Selandia Baru berada dalam posisi yang berbeda, memberikan dorongan bagi Dolar Kiwi. RBNZ mempertahankan Suku Bunga Resmi sebesar 5.25% dalam pertemuan terakhirnya, menyatakan bahwa tekanan inflasi domestik belum cukup mereda. Divergensi kebijakan ini, di mana AS melonggarkan sedangkan Selandia Baru tetap tegas, membuat kepemilikan NZD lebih menarik. Bagi para trader derivatif, ini menciptakan peluang yang jelas dalam beberapa minggu mendatang. Kami percaya membeli opsi panggilan NZD/USD dengan harga strike sedikit di atas 0.6000 adalah pendekatan yang masuk akal. Strategi ini memungkinkan kami untuk mendapatkan keuntungan dari kenaikan berkelanjutan pasangan mata uang sambil membatasi potensi kerugian kami pada premi yang dibayarkan untuk opsi. Melihat kembali, kami melihat tren kuat serupa selama pergeseran kebijakan pasca-pandemi di 2022 dan 2023, di mana divergensi bank sentral menjadi pendorong utama pasar mata uang. Volatilitas yang tersirat saat ini di pasar opsi masih wajar, menunjukkan bahwa sekarang adalah waktu yang baik untuk memposisikan diri untuk potensi breakout. Perpanjangan 90 hari gencatan perdagangan AS-China juga mengurangi risiko global, yang secara historis menguntungkan NZD. Buat akun VT Markets live Anda dan mulai trading sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Indeks S&P 500 dan Nasdaq 100 telah mencapai rekor tertinggi baru, didorong oleh harapan kuat akan pemotongan suku bunga Federal Reserve. Probabilitas pemotongan suku bunga pada bulan September telah meningkat menjadi 96% dari 38% setelah pernyataan hawkish terbaru. Kemungkinan 53% untuk tiga pemotongan dan 93% untuk dua pemotongan di akhir tahun diperkirakan, mendorong pertumbuhan saham jangka panjang. Nasdaq 100 mendekati 24,000, setelah pulih dari penurunan awal Agustus. Target jangka panjangnya, berdasarkan perpanjangan Fibonacci, menunjukkan dapat mencapai 30,000. S&P 500 menunjukkan pandangan teknikal serupa, dengan target yang diharapkan mendekati 7800, setelah koreksi penarikan 50% dari rendah sebelumnya.

Lonjakan Di Nikkei 225 Jepang

Sementara itu, Nikkei 225 di Jepang telah melonjak lebih dari 9,5% sejak hari Senin lalu. Dipengaruhi oleh sentimen pasar Amerika dan penundaan kenaikan suku bunga Bank of Japan, ini mencerminkan dinamika positif. Indeks ini menargetkan 50,000 dari 43,300 saat ini, di tengah jatuhnya harga komoditas dan energi. Di pasar mata uang, EUR/USD mencapai puncak dua minggu di atas 1.1700, menunggu data inflasi Jerman. GBP/USD naik di atas 1.3550, terpengaruh oleh Dolar AS yang lebih lemah. Emas berjuang untuk mendapatkan keuntungan meskipun adanya pemotongan suku bunga Fed yang potensial, tetap berada di area $3,360. Dengan pasar sepenuhnya memperhitungkan pemotongan suku bunga Federal Reserve untuk bulan September, kami percaya trader harus bersiap untuk momentum naik yang berkelanjutan di ekuitas. Mengingat bahwa VIX (Indeks Volatilitas) baru-baru ini jatuh ke level rendah 13.5, membeli opsi call pada S&P 500 dan Nasdaq 100 adalah strategi yang menarik. Lingkungan ini menunjukkan bahwa premi opsi relatif murah untuk meraih keuntungan lebih lanjut. Pandangan teknis yang kuat untuk indeks AS, menargetkan 30,000 pada Nasdaq dan 7,800 pada S&P 500, membenarkan untuk mempertahankan posisi panjang melalui derivatif. Kami akan mempertimbangkan untuk membeli opsi call dengan tanggal kedaluwarsa lebih lama, seperti yang kedaluwarsanya pada Desember 2025, untuk memanfaatkan gelombang pertumbuhan yang diharapkan didorong oleh pelonggaran moneter. Pandangan ini didukung oleh laporan pekerjaan Juli 2025 yang menunjukkan pertumbuhan gaji yang solid sebesar 215,000 namun dengan kenaikan upah yang melambat, memberikan ruang yang jelas bagi Fed untuk melakukan pemotongan.

Reaksi Pasar Sejarah

Kami melihat reaksi pasar serupa pada akhir 2023 dan awal 2024, ketika antisipasi perubahan arah Fed memicu rally kuat jauh sebelum pemotongan pertama dilakukan. Periode sejarah itu menunjukkan bahwa bersiap untuk *harapan* pemotongan dapat sangat menguntungkan. Oleh karena itu, menunggu pemotongan nyata pada bulan September mungkin berarti kehilangan sebagian besar pergerakan tersebut. Di Jepang, kami melihat peluang yang jelas karena Nikkei 225 menunjukkan momentum kuat. Kami merekomendasikan untuk membeli kontrak berjangka Nikkei atau opsi call untuk menargetkan level 50,000. Rally ini didukung oleh data terbaru yang menunjukkan inflasi inti Jepang untuk Juli 2025 turun menjadi 2.0%, meringankan tekanan pada Bank of Japan untuk memperketat kebijakannya terlalu cepat. Dolar AS yang melemah memberikan sinyal jelas bagi trader mata uang. Kami seharusnya mempertimbangkan untuk membeli opsi call pada EUR/USD dan GBP/USD atau mengambil posisi panjang di kontrak berjangka mata uang. Strategi ini diperkuat oleh Bank Sentral Eropa, yang dalam pertemuan terakhirnya, mengisyaratkan pendekatan yang lebih sabar terhadap pemotongan suku bunga dibandingkan dengan sikap dovish Fed.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Dolar AS diperkirakan akan diperdagangkan antara level 147,20 dan 149,20. Ada potensi untuk Dolar AS menurun nilainya, namun dukungan kuat di 147,20 tidak mungkin terancam. Tingkat dukungan tambahan tercatat di 147,50. Dalam perilaku harga terbaru, Dolar AS mencapai puncak 148,52 sebelum jatuh ke 147,56. Meskipun terjadi penurunan, tidak ada momentum penurunan yang signifikan. Resistensi diantisipasi pada level 148,05 dan 148,25.

Perspektif Netral

Dalam periode waktu yang lebih luas, yaitu satu hingga tiga minggu, perspektif tetap netral. Rentang perdagangan yang diharapkan tetap di 147,20 hingga 149,20. Pernyataan ini tidak merupakan rekomendasi untuk membeli atau menjual. Penting untuk melakukan riset yang cermat. Pasar yang dijelaskan hanya informasional dan berisiko, termasuk potensi kehilangan finansial. Informasi ini mengandung pernyataan yang mengarah ke masa depan, dan akurasi tidak dapat dijamin. Meskipun artikel ini mencerminkan pemikiran penulis, itu tidak sejalan dengan kebijakan platform tempat informasi ini dibagikan. Kami melihat Dolar AS diperdagangkan dalam saluran sempit, yang menunjukkan pasar netral untuk satu hingga tiga minggu ke depan. Poin-poin penting yang perlu diperhatikan adalah dukungan kuat di 147,20 dan batas dekat 149,20. Tidak adanya tren yang jelas berarti taruhan besar dalam arah tertentu cenderung tidak menguntungkan. Mengingat pandangan ini, kami percaya strategi yang menguntungkan dari volatilitas rendah dan pengikisan waktu adalah yang paling tepat. Ini melibatkan penggunaan opsi untuk memanfaatkan pasar yang tetap dalam rentang yang diharapkan. Menjual premi opsi bisa lebih efektif daripada sekadar membeli atau menjual mata uang dan menunggu pergerakan besar.

Pertimbangan Strategi

Pandangan ini didukung oleh data Indeks Harga Konsumen AS terbaru yang dirilis minggu lalu, yang menunjukkan inflasi tahunan sebesar 2,9%. Angka ini sedikit di bawah perkiraan dan membantu menjelaskan mengapa momentum kenaikan dolar terbatasi dan penurunan terbaru dari 148,52 tidak terlalu agresif. Pasar tampak mengolah bahwa Federal Reserve mungkin tidak perlu lebih hawkish. Selanjutnya, notulen dari pertemuan Federal Reserve pada akhir Juli 2025 menunjukkan adanya perpecahan di antara anggota, yang mengurangi kemungkinan perubahan kebijakan yang mengejutkan dalam waktu dekat. Ketidakpastian ini menciptakan lingkungan di mana dolar tidak mungkin membuat terobosan signifikan. Pasar seolah menunggu sinyal yang lebih kuat, yang tidak kami harapkan dalam waktu dekat. Oleh karena itu, kami mempertimbangkan strategi seperti short strangle atau iron condor, yang dirancang untuk mendapatkan keuntungan jika mata uang tetap berada di antara dua harga spesifik. Melihat kembali, kami melihat perilaku harga serupa pada musim panas 2023, ketika strategi yang terikat rentang tampil baik sebelum munculnya tren baru. Statistik pasar saat ini menunjukkan bahwa volatilitas tersirat untuk opsi dolar telah turun ke level terendah dalam enam bulan, mengonfirmasi bahwa pasar mengantisipasi periode tenang ini. Level resistensi minor di 148,05 dan 148,25 adalah poin penting jangka pendek untuk mengamati potensi pembalikan harga kembali ke dalam rentang. Seorang trader bisa menggunakan level-level ini sebagai indikator untuk menyempurnakan entri posisi berbasis rentang. Sangat penting untuk mengatur pemberitahuan untuk setiap pendekatan ke batas utama 147,20 atau 149,20, karena tidak adanya level ini akan menandakan bahwa tesis netral kami tidak lagi berlaku. Buat akun VT Markets Anda yang aktif dan mulai trading sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

USD/BRL mengalami tekanan penurunan setelah gagal melewati puncak Juli di 5.63 dan turun di bawah rata-rata pergerakan 50-harinya. Saat ini, pasangan ini sedang menguji zona dukungan yang kritis di sekitar 5.39/5.37, yang sejalan dengan level terendah di bulan September 2024, dengan risiko penurunan lebih lanjut jika level ini dilanggar. Sementara pemulihan jangka pendek mungkin terjadi, kegagalan untuk kembali merebut level 5.51 dapat menandakan penurunan lebih lanjut. Jika terjadi pemutusan yang jelas di bawah dukungan 5.39/5.37, ini dapat mengarah pada kerugian yang lebih dalam, dengan target dukungan berikutnya di sekitar 5.29 dan proyeksi di 5.20.

Analisis Teknikal dan Fundamental

Kelemahan teknikal ini diperkuat oleh faktor fundamental dari awal bulan ini. Laporan inflasi IPCA Brasil untuk bulan Juli, yang dirilis pada 8 Agustus 2025, tercatat pada 3.7% secara tahunan, membantu memperkuat argumen bagi Bank Sentral Brasil untuk mempertahankan suku bunga Selic yang tinggi di 10.5%. Hasil yang tinggi ini terus membuat Real Brasil menjadi mata uang yang menarik bagi pedagang carry. Di sisi lain, dolar AS tidak mendapat banyak dukungan. The Federal Reserve telah menunjukkan jeda yang jelas dalam siklus suku bunganya, dan data penggajian non-pertanian bulan Juli 2025 menunjukkan pasar tenaga kerja yang mulai melambat. Perbedaan dalam kebijakan bank sentral ini memberi tekanan berkelanjutan pada nilai tukar USD/BRL. Untuk trader yang memperkirakan penurunan, kami percaya membeli opsi put dengan harga strike di 5.35 atau di bawahnya bisa menjadi strategi yang sederhana. Pendekatan ini menawarkan cara dengan risiko terukur untuk mendapatkan keuntungan dari pergerakan menuju target dukungan 5.29 dan 5.20. Risiko yang terdefinisi sangat berharga mengingat sejarah pasangan ini yang sering berbalik arah secara tajam. Bagi mereka yang lebih berhati-hati, strategi bear call spread mungkin menjadi alternatif yang sesuai. Dengan menjual opsi call pada harga strike mendekati resistansi 5.51 dan secara bersamaan membeli opsi call dengan harga strike yang lebih tinggi untuk perlindungan, trader dapat memperoleh keuntungan jika pasangan ini tetap di bawah level resistensi kunci tersebut dalam beberapa minggu mendatang. Strategi ini mendapatkan manfaat dari penurunan harga dan pelunakan waktu. Kita juga harus mempertimbangkan bahwa ketegangan di level dukungan 5.37 dapat menyebabkan lonjakan volatilitas yang tajam. Volatilitas implisit pada opsi BRL telah meningkat di awal bulan Agustus. Jika seorang trader memperkirakan pergerakan besar tetapi tidak yakin arah, straddle panjang bisa digunakan untuk mendapatkan keuntungan dari pergeseran harga yang signifikan, baik naik atau turun. Buat akun VT Markets Anda secara langsung dan mulai trading sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

S&P 500 dan NASDAQ terus menunjukkan momentum naik, mencapai rekor tertinggi sepanjang masa. Kenaikan hari ini telah melampaui puncak intraday kemarin, menunjukkan kemungkinan penutupan rekor lagi jika tren ini terus berlanjut. Pada grafik NASDAQ per jam, tren garis atas yang naik di sekitar 21.935 dapat menjadi target berikutnya, tanpa adanya hambatan signifikan hingga saat itu. Tingkat dukungan mencakup tinggi 31 Juli di 21.457,48 dan rata-rata bergerak di 21.270,15 dan 21.174,38. Jika terjadi penurunan di bawah level ini, itu akan menjadi sinyal pergeseran ke pasar yang bearish.

Kinerja Pasar Terkini

Indeks rata-rata industri Dow telah meningkat sebesar 278 poin atau 0,63% menjadi 44.738. Indeks S&P naik 27,92 poin atau 0,43% di 6.473,39, sementara indeks NASDAQ telah naik 101 poin atau 0,46% menjadi 21.782. Indeks kecil Russell 2000 naik 15,69 poin atau 0,69% di 2.298,27, setelah meningkat 2,99% kemarin. Dalam kasus Netflix, harga telah naik, menguji tinggi 21 Juli di $1.237,06. Melewati level $1.242,93 akan mempertahankan tren bullish, tetapi penurunan di bawah rata-rata bergerak 200 jam di $1.216,37 dapat melemahkan momentum naik. Dengan S&P 500 dan Nasdaq memasuki wilayah rekor baru, fokus kita harus segera diarahkan pada strategi yang menguntungkan dari momentum naik ini. Laporan Indeks Harga Konsumen Juli 2025 yang menunjukkan inflasi berada pada 2,8% yang terkelola memberikan sedikit alasan untuk melawan tren ini. Oleh karena itu, kita harus mempertimbangkan perdagangan yang sejalan dengan pembeli yang tetap mengendalikan. Dalam lingkungan ini, membeli opsi call pada indeks seperti QQQ menawarkan cara langsung untuk berpartisipasi dalam kenaikan lebih lanjut menuju level 21.935. Indeks Volatilitas (VIX) berada di sekitar 13,5, yang secara historis rendah dan menjadikan biaya pembelian opsi ini relatif murah. Ini memberikan cara yang hemat biaya untuk mempertahankan eksposur panjang sambil mendefinisikan risiko kita. Untuk kita yang ingin menghasilkan pendapatan, menjual spread put di luar uang pada Nasdaq adalah opsi yang menarik. Menggunakan level dukungan kunci seperti tinggi 31 Juli di sekitar 21.457 sebagai strike short memungkinkan kita mengumpulkan premi sementara pasar tetap kuat. Strategi ini menguntungkan baik dalam pasar yang naik maupun pengurangan nilai seiring waktu selama harga tidak jatuh tajam.

Memantau Potensi Pembalikan

Namun, kita harus tetap waspada terhadap tanda-tanda pembalikan. Patah yang tegas di bawah rata-rata bergerak 50 jam dekat 21.270 akan menjadi sinyal bahwa momentum bullish sedang gagal. Dalam skenario itu, membeli put atau membangun spread call bearish akan menjadi strategi utama untuk memanfaatkan pergerakan korektif. Dalam basis saham tunggal, kita melihat setup serupa di Netflix. Gerakan di atas $1.243 dapat dimainkan dengan opsi call jangka pendek untuk mengikuti reli korektif lebih tinggi. Sebaliknya, kegagalan di level tersebut atau penurunan kembali di bawah rata-rata bergerak $1.216 akan menjadi sinyal bahwa reli telah kehabisan tenaga, menjadikannya kandidat untuk put. Buat akun VT Markets langsung Anda dan mulai trading sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

China melaporkan pinjaman baru total -50 miliar pada bulan Juli, jauh dari perkiraan 300 miliar. Kekurangan ini dapat mempengaruhi pasar keuangan dan strategi ekonomi negara tersebut dalam beberapa bulan mendatang. EUR/USD mencapai tertinggi dua minggu di atas 1,1700, dengan Dolar AS kehilangan kekuatan seiring meningkatnya ekspektasi pemangkasan suku bunga oleh Federal Reserve di bulan September. Trader dengan cermat mengamati data inflasi Jerman dan komunikasi Fed untuk petunjuk lebih lanjut.

Fokus pada Pergerakan GBP/USD

GBP/USD melampaui 1,3550 akibat melemahnya Dolar AS dan sentimen positif. Trader memperhatikan pidato-pidato Fed yang akan datang, berharap untuk mendapatkan wawasan tentang arah kebijakan ekonomi mendatang. Emas menghadapi resistensi dalam mencapai level yang lebih tinggi meskipun tetap mempertahankan bias positif. Penurunan permintaan aset aman mengesampingkan harapan akan pemangkasan suku bunga oleh Fed. Bank of England telah mengurangi suku bunga sebesar 25 basis poin menjadi 4%, menandakan akhir siklus pelonggaran yang semakin dekat. Pernyataan tersebut mengungkapkan kekhawatiran atas tingginya laju inflasi yang terus berlanjut. Minat pada token AI kembali meningkat setelah Perplexity menawarkan 34,5 miliar dolar untuk Google Chrome. Bittensor (TAO), Near Protocol (NEAR), dan Render (RNDR) memimpin kenaikan di antara token AI.

Indikator Ekonomi Global

Kami melihat kontraksi mengejutkan dalam pinjaman Cina sebagai peringatan serius untuk pertumbuhan global. Ini adalah pertama kalinya kami melihat pertumbuhan pinjaman bulanan negatif sejak catatan dimulai, menandakan penurunan kepercayaan ekonomi yang parah. Trader derivatif sebaiknya mempertimbangkan untuk membeli opsi put pada saham perusahaan pertambangan dan industri, serta pada dolar Australia, yang sangat sensitif terhadap permintaan Cina. Pergerakan di EUR/USD di atas 1,1700 hampir sepenuhnya dipicu oleh ekspektasi melemahnya dolar AS. Kami percaya tren ini memiliki ruang untuk bergerak, terutama setelah data terbaru dari 11 Agustus menunjukkan inflasi Jerman meningkat menjadi 2,9%, membuat Bank Sentral Eropa kurang mungkin untuk menyesuaikan kebijakan dovish Fed. Kami mempertimbangkan penyebaran opsi call bullish pada EUR/USD untuk menangkap potensi kenaikan lebih lanjut sambil mengelola biaya. Meskipun GBP/USD juga mendapatkan manfaat dari kelemahan dolar AS, mencapai 1,3550, kami lebih berhati-hati di sini. Pemotongan suku bunga Bank of England sendiri menjadi 4% minggu lalu dapat menjadi penghambat bagi kekuatan pound. Ini menciptakan gambaran yang bertentangan, yang menyarankan peningkatan volatilitas, sehingga kami melihat strategi long straddle menggunakan opsi untuk mendapatkan keuntungan dari pergerakan harga besar di kedua arah. Emas terjebak antara pengaruh positif dari kemungkinan pemangkasan suku bunga Fed dan tekanan negatif dari peningkatan selera risiko. Posisi investor mencerminkan hal ini, dengan data dari laporan terbaru Komisi Perdagangan Berjangka Komoditas di awal Agustus 2025 menunjukkan pengurangan bersih dalam kontrak emas berjangka selama tiga minggu berturut-turut. Kami merasa bahwa menjual opsi call yang berada di luar uang pada emas adalah perdagangan yang masuk akal untuk mengumpulkan premi sambil logam tersebut berjuang untuk mendapatkan arah yang jelas. Pernyataan Bank of England yang menyertai pemotongan suku bunga lebih hawkish dari yang diperkirakan pasar, menekankan kekhawatiran inflasi yang terus berlanjut. Melihat pasar berjangka suku bunga, trader masih memperkirakan dua pemotongan lagi pada Februari 2026. Kami percaya ini terlalu dovish dan melihat nilai dalam menggunakan swap suku bunga untuk bertaruh bahwa BOE akan mempertahankan suku bunga lebih lama dari yang diantisipasi pasar. Lonjakan spekulatif dalam token AI seperti TAO dan NEAR menciptakan volatilitas yang sangat tinggi, yang dapat menjadi peluang. Minat terbuka dalam futures permanen untuk token-token ini telah lebih dari dua kali lipat dalam seminggu terakhir, menunjukkan banjir taruhan terleverase. Mengingat bahwa volatilitas tersirat pada opsi terkait kini telah melebihi 120%, kami menghindari membeli call yang mahal dan lebih memilih untuk menjual put yang didukung tunai pada level support kunci.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

Hasil lelang obligasi 10 tahun Jerman meningkat menjadi 2,69%, dibandingkan dengan hasil sebelumnya sebesar 2,39%. Perkembangan ini merupakan bagian dari tren pasar yang berkelanjutan yang memengaruhi instrumen keuangan dan pelaku pasar. Di pasar mata uang, pasangan EUR/USD diperdagangkan di atas 1,1700, didorong oleh melemahnya Dolar AS. Pergerakan ini dikaitkan dengan perubahan sentimen risiko menyusul data inflasi bulan Juli, yang mempertahankan tren bullish untuk Euro.

Peningkatan GBP/USD

Pasangan mata uang GBP/USD juga mengalami kenaikan, mencapai di atas 1,3550 untuk pertama kalinya sejak bulan Juli. Permintaan yang berkurang terhadap Dolar AS, terkait dengan sentimen pasar yang positif, mendukung kenaikan ini. Emas diperdagangkan sedikit lebih tinggi, tetap di atas $3.350. Harapan untuk kebijakan Federal Reserve yang lebih lembut memberikan dukungan, meskipun sentimen risiko membatasi kenaikan lebih lanjut. Dalam dunia mata uang digital, token AI mengalami kebangkitan. Bittensor, Near Protocol, dan Render tercatat mengalami kenaikan, mungkin dipengaruhi oleh tawaran $34,5 miliar dari Perplexity untuk Google Chrome. Sementara itu, Bank of England menurunkan suku bunga menjadi 4%, menunjukkan bahwa siklus pelonggaran mungkin akan segera berakhir. Kekhawatiran terhadap tekanan inflasi yang persisten tetap ada, sejalan dengan penyesuaian dalam keputusan kebijakan.

Strategi untuk Peluang Pasar

Dengan hasil obligasi 10 tahun Jerman yang meningkat menjadi 2,69%, kita melihat bukti jelas kekhawatiran inflasi yang mulai berkembang di zona Euro. Kita harus mengantisipasi tekanan lebih lanjut pada harga obligasi, menjadikan posisi pendek dalam berjangka Euro-Bund sebagai strategi yang menarik. Tingkat hasil ini kembali ke puncak yang terakhir kita lihat selama periode inflasi puncak tahun 2023, menandakan bahwa pasar sedang memperhitungkan kebijakan European Central Bank yang lebih ketat. Kekuatan dalam EUR/USD, yang kini diperdagangkan di atas 1,1700, memberikan kesempatan bagi kita untuk mempertahankan bias panjang. Kenaikan ini sebagian besar disebabkan oleh lemahnya dolar, terutama setelah laporan inflasi AS bulan Juli yang terbaru lebih lembut dari yang diperkirakan di angka 2,9%, mengurangi kemungkinan kejutan kenaikan suku bunga Fed. Kita harus memperlakukan level 1,1700 sebagai lantai baru untuk pasangan ini dalam beberapa minggu ke depan. Untuk poundsterling, gambarnya lebih rumit, menunjukkan bahwa kita harus bersiap menghadapi volatilitas. Sementara pasangan ini telah menembus di atas 1,3550, petunjuk dari Bank of England bahwa siklus penurunan suku bunganya mungkin telah berakhir memperkenalkan ketidakpastian yang signifikan, terutama karena inflasi Inggris untuk bulan Juli tetap di atas 3%. Kita percaya strategi opsi yang menguntungkan dari fluktuasi harga, seperti straddle, lebih bijaksana daripada taruhan arah sederhana pada pound. Emas yang bertahan di atas $3,350 didukung oleh harapan kebijakan Fed yang lebih lembut, tetapi potensi kenaikan terbatas oleh sentimen risiko yang kuat di pasar ekuitas. Kita harus mempertimbangkan penggunaan derivatif untuk menyusun posisi optimis yang hati-hati, seperti covered call, untuk mengumpulkan premium sementara logam tersebut terkonsolidasi. Ketertarikan yang diperbarui pada token AI seperti Bittensor dan Near Protocol menghadirkan skenario berisiko tinggi dengan potensi imbal hasil tinggi bagi kita. Reaksi eksplosif sektor ini terhadap berita korporat menunjukkan bahwa momentum merupakan pendorong utama. Kita telah melihat minat terbuka dalam kontrak berjangka perpetuity untuk lima token terkait AI teratas melonjak hampir 50% dalam 30 hari terakhir, mengonfirmasi bahwa modal spekulatif kembali mengalir ke ruang ini. Buat akun VT Markets live Anda dan mulai trading sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.

EIA dijadwalkan merilis data inventaris minyak mingguan pada pukul 10:30 pagi ini. Harga minyak mentah stabil seiring pasar menantikan pembaruan inventaris dan mengamati tren teknis. Data pribadi terbaru menunjukkan peningkatan minyak mentah sebesar 1,5 juta barel dan distilat sebesar 300.000 barel, sementara stok Cushing mengalami penurunan sebesar 600.000 barel. Estimasi pasar memprediksi penurunan minyak mentah sebanyak 0,275 juta barel dan peningkatan distilat sebesar 0,725 juta barel, dengan perubahan minggu sebelumnya di Cushing tercatat sebesar 0,453 juta barel.

Analisis Teknikal Pasar

Saat ini, minyak mentah diperdagangkan pada harga $63,03, mencerminkan penurunan sebesar $0,14 dari penutupan sebelumnya di $63,17. Secara teknis, harga telah jatuh di bawah rata-rata pergerakan 100 jam sebesar $64,78. Level ini, bersama dengan area ayunan antara $63,61 dan $65,27, berfungsi sebagai rentang kritis untuk menentukan arah pasar. Tetap di bawah zona ini mempertahankan dominasi penjual dalam jangka pendek, sedangkan melewati level ini bisa membalikkan tren tersebut. Kekhawatiran pasar dipengaruhi oleh laporan permintaan global yang melemah, terutama setelah PMI manufaktur China untuk Juli 2025 turun menjadi 49,8. Hal ini, ditambah dengan keluaran OPEC+ yang stabil, telah menjaga aktivitas penjual sepanjang musim panas. Berakhirnya musim berkendara puncak di AS kini memberikan tekanan tambahan pada harga.

Outlook dan Strategi Pasar

Data pribadi yang dirilis kemarin menunjukkan kejutan peningkatan minyak mentah sebesar 1,5 juta barel, yang sejalan dengan pandangan negatif ini. Namun, pasar masih memperkirakan penarikan kecil sebanyak 275.000 barel dari angka resmi EIA hari ini. Perbedaan angka ini bisa memicu volatilitas signifikan bagi trader yang berada di sekitar laporan kunci ini. Dari sudut pandang teknis, harga tetap di bawah rata-rata pergerakan 100 jam, yang kini berada di dekat $64,78. Kami melihat zona antara $63,61 dan $65,27 sebagai area kunci yang mendefinisikan risiko dalam waktu dekat. Selama harga tetap di bawah batas ini, penjual memiliki keuntungan, sehingga posisi bearish seperti membeli opsi jual atau menjual spread opsi beli menjadi strategi yang menarik. Untuk beberapa minggu ke depan, trader harus mengawasi setiap konfirmasi mengenai peningkatan inventaris dari EIA. Peningkatan resmi lainnya, mirip dengan kejutan 2,1 juta barel yang kita lihat pada Juli 2025, akan memperkuat tren bearish dan bisa menargetkan level harga yang lebih dekat ke $60. Risiko utama ke atas tetap pada gangguan pasokan besar, seperti badai besar di Teluk Meksiko, yang bisa dengan cepat membalikkan sentimen saat ini. Buat akun VT Markets Anda secara langsung dan mulai berdagang sekarang.

Mulai trading sekarang — klik di sini untuk membuat akun live VT Markets Anda.